ROUBAIX, France--(BUSINESS WIRE)--Regulatory News:
Performance financière pour l’exercice 2021 dans le haut de fourchette des objectifs. OVHcloud (Paris: OVH) a annoncé aujourd’hui ses résultats annuels pour la période close le 31 août 2021. Ce communiqué de presse concerne les comptes consolidés d’OVH Groupe.
Michel Paulin, Directeur Général d’OVHcloud a déclaré :
« En atteignant la borne supérieure de nos objectifs, les résultats de notre exercice 2021 illustrent la capacité du Groupe à mettre en œuvre sa stratégie. Ces résultats marquent aussi une étape importante dans la vie d’OVHcloud en tant que société récemment cotée et prouvent que nous sommes prêts pour accélérer notre trajectoire de croissance. Nous nous sommes non seulement imposés en tant que fournisseur mondial de premier plan, mais nous avons aussi ouvert la voie à de nouveaux segments de marché, amélioré notre « go-to-market » afin de mieux répondre aux besoins des grandes entreprises et élargi notre portefeuille en vue d’accompagner un éventail plus vaste de cas d’usage. Grâce au talent de nos 2 500 collaborateurs dans le monde, nous avons démontré la résilience de notre modèle et étendu nos relations avec notre écosystème de confiance à travers les quatre continents sur lesquels nous opérons. Porté par ces conditions de marché favorables, OVHcloud est prêt à saisir tout le potentiel qu’un Champion européen peut récolter de la croissance exponentielle du marché du Cloud. La société est désormais positionnée au mieux pour atteindre ses ambitions pour l’exercice 2022 et enregistrer une croissance soutenue et continue tout en déployant une feuille de route ambitieuse, de manière durable. »
Chiffres clés
En millions d’euros |
2021 |
2020 |
Variation |
Var. en données
|
Revenu |
663 |
632 |
5% |
12% |
EBITDA ajusté3 |
262 |
263 |
0% |
15% |
Marge d’EBITDA ajusté
|
39,5% |
41,6% |
(2,1)pp |
1,3pp |
EBITDA courant4 |
240 |
255 |
(6)% |
10% |
Marge d’EBITDA courant
|
36,2% |
40,3% |
(4,1)pp |
(0,7)pp |
Flux de trésorerie liés à l’activité |
268 |
270 |
(1)% |
|
Capex récurrent |
(122) |
(127) |
(4)% |
|
Capex de croissance |
(221) |
(149) |
48% |
|
Chiffre d'affaires 2021 de 663 M€, en hausse de 12 % en données comparables5
Le chiffre d’affaires consolidé d’OVHcloud a atteint 663 millions d’euros sur l’exercice 2021, en hausse de 5 % par rapport à l’exercice 2020 en données publiées et de 12 % en données comparables, à taux de change et périmètre constants et excluant les impacts directs liés à l’incident de Strasbourg. Le chiffre d’affaires de l’année 2021 est dans le haut de la fourchette estimée et reflète la bonne performance commerciale, avec une croissance en données comparables essentiellement tirée par la croissance de l’ARPAC.
Le taux de rétention du chiffre d’affaires a atteint 100% en 2021. Il atteint 103% en tenant compte des avoirs et des bons émis suite à l’incident de Strasbourg, soit un niveau stable par rapport à l’exercice 2020, démontrant la résilience du Groupe.
Tout au long de l’exercice 2021, OVHcloud a accéléré le déploiement de sa feuille de route technique et commerciale afin de renforcer son positionnement de force motrice au service d’une alternative collective et de confiance dans l’industrie mondiale du cloud. Grâce à ses atouts concurrentiels uniques, la société a remporté de nombreux succès commerciaux. Seul ou avec la contribution de ses partenaires internationaux (Atos, CapGemini, Sopra Steria, HCL, etc.), le Groupe a été en mesure de soutenir un large éventail de cas d’usage, des valeurs technologiques de pointe comme Peachtree Corner ou Lydia, aux acteurs phares de secteurs axés sur les données comme l’aéronautique et la défense (ESA via Serco), SIRH (Talentsoft) ou la finance (Paylib, Société Générale).
OVHcloud est également resté concentré sur le développement de nouveaux usages sur le cloud et a progressé dans la construction de son portefeuille PaaS. Ainsi, la société a déployé avec succès de nouvelles solutions dont certaines sont basées sur sa propre technologie, dont l’AI notebook et ML engine, mais aussi grâce à des partenariats technologiques avec des acteurs de premier plan dont Platform.sh et MongoDB.
Chiffre d’affaires par segment de produits
Revenu par segment en millions d’euros |
2021 |
2020 |
Variation (%) |
Var. en données
|
||||
Cloud privé |
398 |
389 |
2% |
11% |
||||
Public Cloud |
94 |
82 |
15% |
23% |
||||
Web Cloud et autre |
171 |
161 |
7% |
8% |
||||
Total |
663 |
632 |
5% |
12% |
Le Cloud privé, qui intègre Bare Metal et Hosted Private Cloud, a été le segment le plus impacté par les avoirs et bons suite à l’incendie de Strasbourg. Toutefois, la performance de ce segment a tiré parti d’une faible attrition clients à la suite de cet événement et d’une amélioration continue de l’ARPAC. Sur une base comparable6, le chiffre d’affaires du Cloud privé est en hausse de 11 %.
Cette performance est le résultat de :
- l’augmentation des dépenses des clients dans la technologie et les logiciels, du fait de l’accroissement de leurs propres besoins découlant du trafic et de l’activité générale ;
- la croissance des dépenses des petites et moyennes entreprises, en raison d’une utilisation accrue du cloud et du renforcement du support client ; et
- l’augmentation de l'effort commercial et marketing pour soutenir l’acquisition digitale de clients.
Le Cloud public est en croissance de 23 % sur une base comparable. La croissance a été portée par une forte progression de l’ARPAC et de l’acquisition nette de clients, malgré l’incident de Strasbourg, reflétant les dynamiques actuelles du marché.
Le segment Web Cloud et autre a conservé une contribution stable au chiffre d’affaires par rapport à l’année précédente, traduisant une croissance de l’acquisition nette de clients grâce à l'effort marketing digital soutenu et à un ARPAC stable.
Chiffre d’affaires par zone géographique
Revenu par zone géographique en millions d’euros |
2021 |
2020 |
Variation (%) |
Var. en données
|
||||
France |
343 |
329 |
4% |
9% |
||||
Europe (hors France) |
193 |
180 |
7% |
13% |
||||
Reste du monde |
128 |
124 |
4% |
18% |
||||
Total |
663 |
632 |
5% |
12% |
La progression du chiffre d’affaires en France découle principalement de la croissance de l’ARPAC des clients dans les segments technologie et logiciels, de l’expansion du cloud public et de l’acquisition continue de clients sur le web cloud. Le marché français a aussi bénéficié d’une hausse de l’acquisition digitale dans le sillage des investissements marketing réalisés sur le deuxième semestre de l’exercice 2020. La croissance du chiffre d’affaires reflète aussi l’impact de l’incendie à Strasbourg, auquel la France a été plus exposée que les autres zones. Sur une base comparable, la croissance du chiffre d’affaires s’est élevée à 9 % en France.
Dans les autres pays européens, la croissance du chiffre d’affaires suit largement les mêmes tendances que celles observées en France et profite aussi des premières retombées de la mise en place d’équipes commerciales régionales dédiées. Le chiffre d’affaires digital a enregistré une hausse de 17 % sur une base comparable qui vient soutenir les ambitions d’expansion géographique d’OVHcloud en Europe.
Dans le Reste du monde, les recettes digitales se sont envolées de 41 % sur une base comparable, avec une performance particulièrement solide des États-Unis (+143 % sur une base comparable7).
EBITDA ajusté de 262 M€, en hausse de 15% en données comparables et une marge de 39,5%
EBITDA courant et EBITDA ajusté en millions d’euros |
2021 |
2020 |
Variation (%) |
Var. en données
|
||||
Cloud privé |
145 |
162 |
(11)% |
7% |
||||
Public Cloud |
34 |
32 |
7% |
42% |
||||
Web Cloud et autre |
61 |
61 |
0% |
3% |
||||
EBITDA courant |
240 |
255 |
(6)% |
10% |
||||
Cloud privé |
158 |
167 |
(5)% |
12% |
||||
Public Cloud |
37 |
33 |
12% |
48% |
||||
Web Cloud et autre |
67 |
63 |
6% |
8% |
||||
EBITDA ajusté |
262 |
263 |
0% |
15% |
Sur l’exercice 2021, l’EBITDA courant a atteint 240 millions d’euros et l’EBITDA ajusté8, qui est l’indicateur alternatif de performance principalement suivi par le Groupe, a atteint 262 millions d’euros. Sur une base comparable, l’EBITDA ajusté a crû de 15% sur l’année 2021 et la marge d’EBITDA ajusté a atteint 39,5%, dans le haut de la fourchette estimée de 38 % à 40 %.
Résultat opérationnel
Le résultat opérationnel s’est établi à 6,5 millions d’euros contre 30,6 millions d’euros pour l’exercice 2020. Les impacts découlant de l’incendie de Strasbourg et les charges liées à l’IPO ont pesés pour 56 millions d’euros sur l’exercice 2021. En excluant ces effets le résultat opérationnel a doublé comparé à l’exercice 2020.
Résultat net
OVHcloud a enregistré une perte nette de (32) millions d’euros, contre (11) millions d’euros pour l’exercice 2020, qui reflète également l’impact de l’incident de Strasbourg et des coûts exceptionnels liés à l’introduction en Bourse pour un montant total avant impôt de 63 millions d’euros. Hors éléments exceptionnels, le résultat avant impôts atteint 43 millions d’euros en 2021 comparé à 0 million d’euros en 2020.
Flux de trésorerie
En millions d’euros |
2021 |
2020 |
|
Capacité d’autofinancement |
290 |
253 |
|
Variation du BFR |
(20) |
22 |
|
Impôt versé |
(1) |
(4) |
|
Flux de trésorerie lié à l’activité |
268 |
270 |
|
Capex récurrent9 |
(122) |
(127) |
|
Capex de croissance9 |
(221) |
(149) |
|
Acquisitions et autre9 |
(11) |
(24) |
|
Flux nets de trésorerie affectés aux opérations d’investissement |
(354) |
(300) |
|
Flux de trésorerie lié aux opérations de financement et variation de la trésorerie |
86 |
30 |
Les flux de trésorerie bruts provenant des activités opérationnelles ont augmenté de 15 % à 290 millions d’euros pour l’exercice 2021 contre 253 millions d’euros pour l’exercice 2020.
Les flux de trésorerie nets provenant des activités opérationnelles ont été relativement stables à 268 millions d’euros, malgré 46 millions d’euros d’impacts exceptionnels liés à l’incident de Strasbourg et à l’IPO. En excluant ces impacts, le flux de trésorerie lié à l’activité a crû de 16 %, en ligne avec la croissance en données comparables de l’EBITDA ajusté.
Les capex (achats d’immobilisations corporelles et incorporelles nets des cessions d’immobilisations corporelles et incorporelles) ont atteint 343 millions d’euros pour l’exercice 2021 contre 276 millions d’euros pour l’exercice précédent. Ces montants intègrent :
- des capex récurrents de 122 millions d’euros, représentant 18 % du chiffre d’affaires de l’exercice 2021, conformément aux prévisions entre 16 % et 20 %, contre 127 millions d’euros pour l’exercice 2020 ;
- des capex de croissance de 221 millions d’euros, représentant 33 % du chiffre d’affaires de l’exercice 2021, conformément aux prévisions de 30 à 34 %. Ce montant inclut les capex non récurrents liés à l’incendie de Strasbourg à hauteur de 21 millions d’euros, ou 3 % du chiffre d’affaires.
Dette financière et endettement nets
Au 31 août 2021, la dette financière nette d’OVHcloud s’élevait à 709 millions d’euros, dont 53 millions d’euros de dettes locatives, conformément à la norme IFRS 16. Le ratio entre la dette financière nette d’OVHcloud et son EBITDA ajusté ressort à 2,7x au 31 août 2021.
Le 24 septembre 2021, OVHcloud a conclu un accord de nouvelles facilités bancaires avec un consortium d'établissements au titre d’un plan de refinancement non garanti de 920 millions d’euros. Les facilités, qui ont entre-temps été entièrement mises à dispositions d’OVHcloud depuis la finalisation de son introduction en bourse, comprennent un emprunt à terme d’un montant de 500 millions d’euros et une facilité de crédit renouvelable de 420 millions d’euros. Ces sommes ont été utilisées pour rembourser la totalité de l’encours du Contrat de crédit existant (emprunt à terme et facilité de crédit renouvelable) et les obligations Euro PP (Euro Private Placement) restantes au 25 octobre 2021.
OVHcloud estime que la concrétisation de son introduction en Bourse, déclinée en une composante principale de 350 millions d’euros et le refinancement décrit ci-dessus, a permis d’abaisser le ratio de levier de 2,7x à 1,4x immédiatement après l’IPO.
Perspectives
Sur la base d’une année 2021 dans la fourchette haute des objectifs et d’une dynamique commerciale maintenue, OVHcloud est bien positionné pour accélérer sa croissance sur l’exercice en cours et les suivants.
Perspectives pour l’exercice 2022
Au titre de l’exercice 2022, OVHcloud anticipe :
- une croissance du chiffre d’affaires dans la moitié supérieure de la fourchette cible de 10 à 15 % initialement définie dans la documentation de l’IPO. La performance commerciale enregistrée par le Groupe ces deux derniers mois conforte cet objectif.
- une marge d’EBITDA ajusté10 d’environ 40 %, en prenant en compte un niveau d’inflation similaire à celui de 2021
Le Groupe continue d’anticiper des Capex, exprimés en pourcentage du chiffre d’affaires, conformes aux perspectives données précédemment, soit des Capex récurrents compris entre 16 % et 20 % du chiffre d’affaires et entre 30 % et 34 % du chiffre d’affaires pour les Capex de croissance.
Perspectives à moyen terme reconfirmées
Le Groupe réitère ses objectifs financiers à moyen terme et vise l’atteinte des résultats suivants d’ici 2025 :
- une accélération de la croissance organique du chiffre d’affaires aux alentours de 25 % à horizon 2025, portée par une évolution de son mix d’activités, le déploiement de sa stratégie « Move to PaaS », son expansion internationale et le bénéfice de l’évolution du marché vers les clouds hybrides et multiples, ainsi que l’accent mis sur la souveraineté des données
- L'objectif est d'accélérer la croissance tout en maintenant une marge d’EBITDA ajusté alignée avec celle de l’exercice 2020, ceci en réinvestissant en partie les retombées des économies d’échelle obtenues notamment grâce à une meilleure absorption des coûts fixes sur la période
- de la même manière, les capex de croissance exprimés en pourcentage du chiffre d’affaires devraient rester au même niveau que les perspectives données précédemment tandis que les capex récurrents devraient tirer parti des améliorations de la productivité et donc baisser en pourcentage du chiffre d’affaires vers une fourchette de 14% à 16%.
Le Conseil d’administration d’OVHcloud, réuni le 15 novembre 2021, a examiné et arrêté les états financiers consolidés du Groupe pour l’exercice clos le 31 août 2021. Les procédures d’audit sont en cours de finalisation. Les procédures d’audit sont en cours de finalisation. Les comptes consolidés sont disponibles sur la page Relations Investisseur du site corporate.ovhcloud.com.
Calendrier
12 janvier 2022 : Publication du chiffre d’affaires du premier trimestre 2022
15 février 2022 : Assemblée générale annuelle
À propos d’OVHcloud
OVHcloud est un acteur mondial et le leader européen du Cloud opérant plus de 400 000 serveurs dans 33 centres de données sur 4 continents. Depuis 20 ans, le Groupe s’appuie sur un modèle intégré qui lui confère la maîtrise complète de sa chaîne de valeur : de la conception de ses serveurs, à la construction et au pilotage de ses centres de données, en passant par l’orchestration de son réseau de fibre optique. Cette approche unique lui permet de couvrir en toute indépendance l’ensemble des usages de ses 1,6 million de clients dans plus de 140 pays. OVHcloud propose aujourd’hui des solutions de dernière génération alliant performance, prévisibilité des prix et une totale souveraineté sur leurs données pour accompagner leur croissance en toute liberté.
Avertissements
Le présent communiqué de presse contient des déclarations prospectives qui comportent des risques et des incertitudes, en ce compris des références, concernant la croissance et la rentabilité attendues du Groupe à l'avenir, qui peuvent avoir un impact significatif sur les performances attendues indiquées dans ces déclarations prospectives. Ces risques et incertitudes sont liés à des facteurs hors du contrôle de la Société et ne pouvant être estimés avec précision, tels que les conditions de marché ou le comportement des concurrents. Les déclarations prospectives contenues dans le présent communiqué de presse sont des déclarations relatives aux croyances et attentes d’OVHcloud et doivent être appréciées comme telles.
Les déclarations prospectives comprennent des déclarations pouvant porter sur les plans, objectifs, stratégies, buts, événements futurs, revenus ou performances futurs d’OVHcloud, ainsi que sur d'autres informations ne constituant pas des informations historiques. Les événements ou résultats réels peuvent différer de ceux décrits dans le présent communiqué en raison d'un certain nombre de risques et d'incertitudes décrits dans le document d’enregistrement de l'introduction en bourse enregistré auprès de l'Autorité des marchés financiers (AMF) le 17 septembre 2021 sous le numéro I. 21-052.
Tous les montants sont présentés en millions d'euros sans décimale. Cela peut, dans certaines circonstances, entraîner des différences non significatives entre la somme des chiffres et les sous-totaux apparaissant dans les tableaux. Les objectifs 2022 sont exprimés selon les normes comptables du Groupe. OVHcloud ne prend aucun engagement et rejette expressément toute obligation ou responsabilité de mettre à jour ou de réviser toute information ci-dessus, sauf si la loi applicable l’y oblige.
Le présent communiqué de presse est diffusé à titre d'information uniquement et ne constitue pas une offre d'achat ou de vente, ni une sollicitation d'une offre de vente ou d'achat de titres.
Annexe
Glossaire
Les données comparables sont calculées à taux de change et périmètre constants comparés à 2020 et excluant les impacts directs liés à Strasbourg. Le périmètre correspond aux acquisitions et aux facteurs spécifiques à l’exercice 2020 liés aux entités américaines.
Les Acquisitions nettes de clients pour une période donnée sont égales au nombre moyen de clients de cette période, moins le nombre moyen de clients de la même période précédente. Le nombre moyen de clients pour une période est égal au nombre moyen de clients uniques générant des revenus pour chaque mois au cours de cette période. Un client qui s’abonne à plusieurs services est traité comme un client unique.
Le taux de rétention du chiffre d’affaires pour une période est égal au pourcentage calculé en divisant (i) le chiffre d’affaires généré au cours de cette période par les clients qui étaient présents au cours de la même période l’année précédente, par (ii) le chiffre d’affaires généré par ces clients au cours de cette période de l’année précédente. Lorsque le taux de rétention du chiffre d’affaires est supérieur à 100 %, cela signifie que le chiffre d’affaires généré par les clients concernés a augmenté entre la période concernée de l’année précédente et la même période de l’année en cours, au-delà de l’impact de la perte de chiffre d’affaires dû au désabonnement de clients.
Chiffre d’affaires moyen par client actif (ARPAC) représente le chiffre d’affaires enregistré au cours d’une période donnée pour un groupe de clients donné, divisé par le nombre moyen de clients de ce groupe au cours de cette période (le nombre moyen de clients est déterminé sur la même base que pour déterminer les acquisitions nettes de clients). L’ARPAC augmente à mesure que les clients d’un groupe donné dépensent plus pour les services d’OVHcloud. Il peut également augmenter en raison d’un changement dans le mix, car une augmentation (ou une diminution) de la proportion de clients qui dépensent beaucoup augmenterait (ou diminuerait) l’ARPAC, indépendamment de l’augmentation des revenus totaux du groupe de clients concerné.
L’EBITDA courant est égal au chiffre d’affaires diminué de la somme des charges de personnel et des autres charges opérationnelles (il exclut les charges d’amortissement, ainsi que des éléments qui sont classés comme « autres produits et charges opérationnels non courants »).
L’EBITDA ajusté correspond à l’EBITDA courant ajusté pour exclure les rémunérations fondées sur des actions et les charges résultant du paiement de compléments de prix d’acquisition.
Les capex récurrents représentent les dépenses d’investissement nécessaires pour maintenir les revenus générés au cours d’une certaine période lors de la période suivante.
Les capex de croissance représentent toutes les dépenses d’investissement en capex autres que le capex récurrent.
Le Retour sur capex de croissance est calculé en divisant la différence entre les flux de trésorerie disponible provenant des activités opérationnelles minorés du capex récurrent de l’exercice courant et de l’exercice précédent, par le capex de croissance de l’exercice précédent.
Acquisition et autre inclut :
- Encaissements/(décaissements) liés aux regroupements d’entreprises nets de leur trésorerie ;
- Encaissements/(décaissements) liés aux cessions de titres consolidés et incidences des réorganisations et pertes de contrôle ;
- Encaissements/(décaissements) liés aux prêts et avances consentis.
Réconciliation de la croissance en données comparables et données publiées
En millions d’euros par segments |
2020 |
Effets de
|
Effets de
|
2020 comparable |
Cloud privé |
389 |
(4) |
(11) |
374 |
Public Cloud |
82 |
0 |
3 |
85 |
Web Cloud et autre |
161 |
0 |
0 |
161 |
Revenu total |
632 |
(4) |
(8) |
621 |
Cloud privé |
162 |
(0) |
(9) |
153 |
Public Cloud |
32 |
0 |
(3) |
30 |
Web Cloud et autre |
61 |
0 |
0 |
61 |
Total EBITDA courant |
255 |
(0) |
(11) |
244 |
Cloud privé |
167 |
(0) |
(9) |
158 |
Public Cloud |
33 |
0 |
(3) |
31 |
Web Cloud et autre |
63 |
0 |
0 |
63 |
Total EBITDA ajusté |
263 |
(0) |
(11) |
252 |
En millions d’euros par segments |
2021 |
Effets de
|
Impacts liés à Strasbourg |
2021 comparable |
Cloud privé |
398 |
0 |
19 |
416 |
Public Cloud |
94 |
3 |
8 |
105 |
Web Cloud et autre |
171 |
0 |
1 |
173 |
Revenu total |
663 |
3 |
28 |
694 |
Cloud privé |
145 |
0 |
19 |
164 |
Public Cloud |
34 |
1 |
8 |
42 |
Web Cloud et autre |
61 |
0 |
1 |
63 |
Total EBITDA courant |
240 |
1 |
28 |
269 |
Cloud privé |
158 |
0 |
19 |
177 |
Public Cloud |
37 |
1 |
8 |
45 |
Web Cloud et autre |
67 |
0 |
1 |
68 |
Total EBITDA ajusté |
262 |
1 |
28 |
291 |
En millions d’euros par géographies |
2020 |
Effets de
|
Effets de
|
2020 comparable |
France |
329 |
(0) |
1 |
329 |
Europe (hors France) |
180 |
(1) |
0 |
179 |
Reste du monde |
124 |
(2) |
(9) |
113 |
Revenu total |
632 |
(4) |
(8) |
621 |
En millions d’euros par géographies |
2021 |
Effets de
|
Impacts liés à Strasbourg |
2021 comparable |
France |
343 |
0 |
17 |
359 |
Europe (hors France) |
193 |
0 |
9 |
202 |
Reste du monde |
128 |
3 |
2 |
133 |
Revenu total |
663 |
3 |
28 |
694 |
Compte de résultat consolidé
(en milliers d’euros) |
2021 |
2020 |
Revenu |
663 312 |
632 116 |
Charges de personnel |
(172 477) |
(150 572) |
Charges opérationnelles |
(250 805) |
(226 579) |
EBITDA courant |
240 030 |
254 964 |
Dotations aux amortissements |
(224 042) |
(215 624) |
Résultat opérationnel courant |
15 988 |
39 340 |
Autres charges et produits opérationnels non courants |
(9 478) |
(8 748) |
Résultat opérationnel |
6 510 |
30 592 |
Coût de l'endettement financier |
(30 267) |
(23 530) |
Autres charges et produits financiers |
1 654 |
(7 622) |
Résultat financier |
(28 613) |
(31 152) |
Résultat avant impôt |
(22 104) |
(561) |
Impôt sur le résultat |
(10 240) |
(10 746) |
Résultat net consolidé |
(32 344) |
(11 306) |
Réconciliation entre l’EBITDA courant et l’EBITDA ajusté
(en milliers d’euros) |
2021 |
2020 |
|
EBITDA courant |
240 030 |
254 964 |
|
Plans de rémunération réglés en instruments de trésorerie et de capitaux propres |
20 998 |
8 182 |
|
Complément de prix d’acquisition |
945 |
- |
|
EBITDA ajusté |
261 972 |
263 146 |
|
Bilan consolidé
(en milliers d’euros) |
2021 |
2020 |
Goodwill |
33 836 |
20 786 |
Autres immobilisations incorporelles |
141 739 |
84 329 |
Immobilisations corporelles |
797 045 |
717 281 |
Droits d'utilisation relatifs aux contrats de location |
49 277 |
53 902 |
Actifs financiers non courants |
1 303 |
1 280 |
Impôts différés actifs |
7 058 |
11 431 |
Autres actifs non courants |
- |
697 |
Total actif non courant |
1 030 258 |
889 706 |
Clients |
35 481 |
25 363 |
Autres créances et actifs courants |
131 959 |
43 385 |
Actifs d'impôts courants |
4 008 |
5 718 |
Instruments financiers dérivés actifs |
140 |
121 |
Trésorerie et équivalents de trésorerie |
53 610 |
90 838 |
Total actif courant |
225 198 |
165 425 |
TOTAL ACTIF |
1 255 456 |
1 055 131 |
|
|
|
Capital social |
170 779 |
170 407 |
Primes d'émission |
93 470 |
93 842 |
Réserves et report à nouveau |
(123 107) |
(132 564) |
Résultat net |
(32 344) |
(11 306) |
Capitaux propres |
108 798 |
120 379 |
Dettes financières non courantes |
639 583 |
579 711 |
Dettes locatives non courantes |
38 061 |
42 287 |
Autres passifs financiers non courants |
16 921 |
17 115 |
Provisions non courantes |
6 011 |
5 122 |
Impôts différés passifs |
14 144 |
10 961 |
Autres passifs non courants |
7 783 |
7 079 |
Total passif non courant |
722 503 |
662 275 |
Dettes financières courantes |
69 760 |
30 528 |
Dettes locatives courantes |
14 837 |
13 871 |
Provisions courantes |
31 361 |
21 |
Fournisseurs |
149 504 |
92 096 |
Passifs d'impôts courants |
1 694 |
2 075 |
Instruments financiers dérivés passifs |
174 |
3 291 |
Autres passifs courants |
156 825 |
130 596 |
Total passif courant |
424 155 |
272 478 |
TOTAL PASSIF ET CAPITAUX PROPRES |
1 255 456 |
1 055 131 |
Endettement net
(en milliers d’euros) |
2021 |
2020 |
Dettes financières non courantes |
639 583 |
579 711 |
Dettes financières courantes |
69 760 |
30 528 |
Dette financière brute (hors dettes locatives) |
709 343 |
610 239 |
Trésorerie et équivalents de trésorerie |
(53 610) |
(90 838) |
Endettement net |
655 733 |
519 401 |
Dettes locatives |
52 898 |
56 158 |
Endettement net (y compris dettes locatives) |
708 631 |
575 559 |
Tableau des flux de trésorerie consolidés
(en milliers d’euros) |
2021 |
2020 |
Résultat net |
(32 344) |
(11 306) |
Ajustement des éléments du résultat net : |
|
|
Dotations aux amortissements et dépréciations des immobilisations et droits d’utilisation relatifs aux contrats de location |
224 042 |
213 558 |
Variations des provisions |
33 610 |
1 314 |
Plus ou moins-values de cessions d’actifs mises au rebut et réévaluations |
10 656 |
6 162 |
Charge liée aux attributions d'actions (hors charges sociales) |
13 266 |
5 423 |
(Produit)/Charge d'impôt |
10 240 |
10 746 |
Résultat financier (hors écarts de change réalisés) |
30 075 |
26 956 |
Capacité d'autofinancement |
289 545 |
252 853 |
Variations liées aux créances nettes d'exploitation et autres créances |
(100 009) |
(9 634) |
Variations liées aux dettes d'exploitation et autres dettes |
80 004 |
31 578 |
Variation du besoin en fonds de roulement lié à l'activité |
(20 004) |
21 944 |
Impôt versé |
(1 322) |
(4 358) |
Flux de trésorerie liés à l'activité |
268 218 |
270 438 |
Décaissements liés aux acquisitions d’immobilisations corporelles et incorporelles |
(343 232) |
(280 289) |
Produits de cession d'immobilisations incorporelles |
(0) |
4 372 |
Encaissements/(décaissements) liés aux regroupements d’entreprises nets de leur trésorerie |
(12 699) |
(23 916) |
Encaissements/(décaissements) liés aux cessions de titres consolidés et incidences des réorganisations et pertes de contrôle |
1 233 |
- |
Encaissements/(décaissements) liés aux prêts et avances consentis |
205 |
(68) |
Flux nets de trésoreries affectés aux opérations d’investissement |
(354 493) |
(299 901) |
Réduction de capital |
- |
(150 000) |
Augmentation des dettes financières |
120 000 |
509 374 |
Remboursement des dettes financières |
(25 374) |
(230 383) |
Remboursement des dettes locatives |
(19 061) |
(20 228) |
Intérêts financiers payés |
(20 675) |
(18 969) |
Dépôts de garanties reçus |
(277) |
1 162 |
Flux de trésorerie liés aux opérations de financement |
54 613 |
90 960 |
Incidence des variations des cours des devises |
277 |
(1 280) |
Variation de la trésorerie |
(31 385) |
60 216 |
Trésorerie d'ouverture |
84 656 |
24 442 |
Trésorerie de clôture |
53 272 |
84 656 |
1 Données comparables : à taux de change et périmètre constants comparés à 2020 et excluant les impacts directs liés à Strasbourg. Le périmètre correspond aux acquisitions et aux facteurs spécifiques à l’exercice 2020 liés aux entités américaines.
2 L’EBITDA ajusté correspond à l’EBITDA courant ajusté pour exclure les rémunérations fondées sur des actions et les charges résultant du paiement de compléments de prix d’acquisition.
3 L’EBITDA ajusté correspond à l’EBITDA courant ajusté pour exclure les rémunérations fondées sur des actions et les charges résultant du paiement de compléments de prix d’acquisition.
4 Définition en Annexes.
5 Données comparables : à taux de change et périmètre constants comparés à 2020 et excluant les impacts directs liés à Strasbourg. Le périmètre correspond aux acquisitions et aux facteurs spécifiques à l’exercice 2020 liés aux entités américaines.
6 Données comparables : à taux de change et périmètre constants comparés à 2020 et excluant les impacts directs liés à Strasbourg. Le périmètre correspond aux acquisitions et aux facteurs spécifiques à l’exercice 2020 liés aux entités américaines.
7 Données comparables : à taux de change et périmètre constants comparés à 2020 et excluant les impacts directs liés à Strasbourg. Le périmètre correspond aux acquisitions et aux facteurs spécifiques à l’exercice 2020 liés aux entités américaines.
8 L’EBITDA ajusté correspond à l’EBITDA courant ajusté pour exclure les rémunérations fondées sur des actions et les charges résultant du paiement de compléments de prix d’acquisition.
9 Définitions en Annexes.
10 L’EBITDA ajusté correspond à l’EBITDA courant ajusté pour exclure les rémunérations fondées sur des actions et les charges résultant du paiement de compléments de prix d’acquisition.