Total : Résultats du troisième trimestre 2019

Dans un environnement moins favorable, poursuite de la forte génération de cash et du développement de la stratégie bas carbone

PARIS--()--Regulatory News:

Total (Paris:FP) (LSE:TTA) (NYSE:TOT) :

3T19

Variation
vs 3T18

9M19

Variation
vs 9M18

 

 

 

 

Prix du pétrole - Brent ($/b)

62,0

-18%

64,6

-10%

Prix du gaz européen - NBP ($/mbtu)

3,9

-54%

4,8

-37%

Résultat net ajusté part du Groupe1

 

 

 

 

- en milliards de dollars (G$)

3,02

-24%

8,66

-17%

- en dollar par action

1,13

-23%

3,20

-18%

 

 

 

 

DACF1 (G$)

7,4

-2%

21,1

+6%

Flux de trésorerie d'exploitation (G$)

8,2

+43%

18,1

+29%

 
 
Résultat net part du Groupe de 2,8 G$ au 3T19, en retrait de 29% par rapport à 3T18
Ratio d’endettement de 21,1% au 30 septembre 2019
Production d’hydrocarbures de 3 040 kbep/j au 3T19, en hausse de 8,4% sur un an
Troisième acompte sur dividende au titre de l'exercice 2019 de 0,68 €/action détachable le 30 mars 2020

Le Conseil d’administration de Total S.A., réuni le 29 octobre 2019 sous la présidence de Patrick Pouyanné, Président-directeur général, a arrêté les comptes du Groupe pour le troisième trimestre 2019. En commentant les résultats, Patrick Pouyanné a déclaré :

« Le Groupe continue à dégager des résultats solides malgré un environnement de prix marqué par un Brent en baisse de 18% sur un an à 62 $/b en moyenne au troisième trimestre et des prix du gaz en retrait de l’ordre de 55% en Europe et en Asie.

En effet, le cash flow (DACF) s’élève à 7,4 G$ quasiment stable sur un an, grâce à la montée en puissance de projets fortement générateurs de cash pour une croissance de production de plus de 8%. Ainsi le secteur iGRP voit son cash flow sur les neuf premiers mois de l’année augmenter de près de 1 G$ porté par la croissance de 55% de la production de GNL (Yamal LNG en Russie, Ichthys en Australie). Total a réduit ainsi son point mort cash organique avant dividende à moins de 25 $/b.

Dans ce contexte, le résultat net ajusté s’établit à 3,02 G$ sur le troisième trimestre et à près de 9 G$ sur les neuf premiers mois de l’année. La rentabilité des capitaux propres ressort à 10,3%.

Dans l’Exploration-Production, le Groupe continue d’améliorer son portefeuille, notamment en Norvège avec le démarrage de Johan Sverdrup et, au Royaume Uni, avec la montée en puissance de Culzean et la cession d’actifs matures à point mort élevé. Dans l’Exploration, le Groupe est devenu opérateur d’un nouveau bloc d’exploration au pré-sel à fort potentiel au Brésil et a participé à deux découvertes au Guyana.

Le Groupe poursuit sa stratégie dynamique de croissance dans le gaz naturel pour contribuer concrètement à la transition énergétique avec l’acquisition de la participation d’Anadarko dans Mozambique LNG, le lancement du projet Arctic LNG 2 en Russie et l’investissement sur le marché du gaz en partenariat avec le conglomérat Adani en Inde.

Il poursuit également sa croissance dans l’électricité bas carbone avec 500 MW de nouveaux projets acquis en France au cours du trimestre, la construction d’une troisième centrale solaire au Japon et l’alliance avec la société Envision sur le marché de l’énergie solaire distribuée en Chine.

La bonne performance de l’Aval qui s’appuie sur un portefeuille diversifié d’activités confirme l’efficacité du modèle intégré. La marge brute d’autofinancement de l’Aval s’établit à 2 G$ au troisième trimestre, en hausse de 14% sur un an.

Total continue d’afficher une bonne solidité financière avec un taux d’endettement de 17,2% hors leases (21,1% y compris). Conformément à la décision du conseil d’administration annoncée le 24 septembre, le Groupe accélère l’augmentation du dividende et distribuera un troisième acompte au titre de l’exercice 2019 d’un montant de 0,68€ par action, en hausse de 6% par rapport à 2018. De plus, le Groupe a procédé à des rachats d’actions pour un montant de 1,15 G$ à fin septembre et rachètera un montant global de 1,75 G$ sur l’année 2019 compte tenu de la résilience de son cash flow.»

Principales données financières issues des comptes consolidés de Total2

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

En millions de dollars, sauf le taux d'imposition,
le résultat par action et le nombre d’actions

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

3 673

3 589

4 548

-19%

Résultat opérationnel net ajusté des secteurs

10 675

12 112

-12%

1 734

2 022

2 439

-29%

Exploration-Production*

5 478

6 571

-17%

574

429

697

-18%

Integrated Gas, Renewables & Power*

1 595

1 743

-8%

952

715

938

+1%

Raffinage-Chimie

2 423

2 479

-2%

413

423

474

-13%

Marketing & Services

1 179

1 319

-11%

521

457

865

-40%

Quote-part du résultat net ajusté des
sociétés mises en équivalence

1 592

2 268

-30%

30,7%

33,0%

38,6%

 

Taux moyen d'imposition du Groupe3

34,9%

38,9%

 

3 017

2 887

3 958

-24%

Résultat net ajusté part du Groupe

8 663

10 395

-17%

1,13

1,05

1,47

-23%

Résultat net ajusté dilué par action (dollars)4

3,20

3,88

-18%

1,01

0,94

1,26

-20%

Résultat net ajusté dilué par action (euros)**

2,85

3,25

-12%

2 614

2 625

2 637

-1%

Nombre moyen pondéré dilué d’actions (millions)

2 621

2 618

-

 

 

 

 

 

 

 

2 800

2 756

3 957

-29%

Résultat net part du Groupe

8 667

10 314

-16%

 

 

 

 

 

 

 

3 296

3 028

2 568

+28%

Investissements organiques5

9 107

7 967

+14%

3 422

402

3 640

-6%

Acquisitions nettes6

4 131

4 893

-16%

6 718

3 430

6 208

+8%

Investissements nets7

13 238

12 860

+3%

6 853

6 707

7 088

-3%

Marge brute d'autofinancement8

19 593

18 857

+4%

7 385

7 208

7 507

-2%

Marge brute d'autofinancement hors frais financiers (DACF)9

21 129

19 972

+6%

8 206

6 251

5 736

+43%

Flux de trésorerie d’exploitation

18 086

14 063

+29%

Les données 2019 prennent en compte l’impact de la nouvelle norme IFRS16 « contrats de location », entrée en vigueur au 1er janvier 2019

* Les données du 3e trimestre 2018 et sur les neuf premiers mois de 2018 ont été retraitées. Un historique 2017 et 2018 est disponible sur www.total.com.

** Taux de change moyen €-$ : 1,1119 au 3e trimestre 2019 et 1,1236 sur les neuf premiers mois de 2019

Faits marquants depuis le début du troisième trimestre 201910

  • Finalisation de l’acquisition de la participation d’Anadarko dans Mozambique LNG
  • Lancement du projet majeur Arctic LNG 2 en Russie
  • Extension du partenariat avec Adani pour approvisionner et commercialiser le gaz naturel en Inde
  • Signature d’accords avec le Bénin pour développer le marché du GNL dans ce pays
  • Démarrage du champ géant de Johan Sverdrup en Mer du Nord
  • Renforcement dans le pré-sel au Brésil avec un nouveau bloc d'exploration en eaux profondes
  • Inauguration de la 1 000ème station-service Total équipée de panneaux solaires
  • Lancement de la construction d’une 3ème centrale solaire au Japon
  • Alliance avec Envision sur le marché en plein essor de l’énergie solaire distribuée en Chine
  • Acquisition de la société Vents d’Oc dans les énergies renouvelables en France
  • Augmentation de la capacité de production d’éthylène de 30 % de Hanwha Total Petrochemical en Corée du Sud
  • Annonce de la création d’une digital factory pour accélérer la transformation digitale du Groupe

Principales données d’environnement et de production du Groupe

> Environnement* – prix de vente** liquides et gaz, marge de raffinage

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

62,0

68,9

75,2

-18%

Brent ($/b)

64,6

72,1

-10%

2,3

2,5

2,9

-19%

Henry Hub ($/Mbtu)

2,6

2,8

-10%

3,9

4,1

8,4

-54%

NBP ($/Mbtu)

4,8

7,6

-37%

4,7

4,9

10,7

-56%

JKM ($/Mbtu)

5,4

9,7

-44%

58,0

63,7

68,8

-16%

Prix moyen de vente liquides ($/b)**

60,0

66,1

-9%

3,48

3,82

5,06

-31%

Prix moyen de vente gaz ($/Mbtu)**

3,93

4,83

-19%

 

 

 

 

 

 

 

47,4

27,6

47,2

-

Marge sur coûts variables - Raffinage Europe, MCV ($/t)

36,2

37,3

-3%

* Les indicateurs sont indiqués en page 16.

** Filiales consolidées

> Production*

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

3 040

2 957

2 804

+8%

Production d'hydrocarbures (kbep/j)

2 981

2 742

+9%

1 441

1 407

1 431

+1%

Pétrole (y compris bitumes) (kb/j)

1 424

1 377

+3%

1 599

1 549

1 373

+16%

Gaz (y compris Condensats et LGN associés) (kbep/j)

1 557

1 365

+14%

 

 

 

 

 

 

 

3 040

2 957

2 804

+8%

Production d'hydrocarbures (kbep/j)

2 981

2 742

+9%

1 720

1 624

1 611

+7%

Liquides (kb/j)

1 658

1 558

+6%

7 399

7 477

6 557

+13%

Gaz (Mpc/j)

7 399

6 465

+14%

* Production du Groupe = production de l’EP + production d’iGRP.

La production d’hydrocarbures a été de 3 040 milliers de barils équivalent pétrole par jour (kbep/j) au troisième trimestre 2019, en hausse de 8% sur un an, en raison des éléments suivants :

  • +12% lié au démarrage et à la montée en puissance de nouveaux projets, notamment Yamal LNG en Russie, Ichthys en Australie, Kaombo en Angola, Egina au Nigéria et Culzean au Royaume-Uni.
  • -3% lié au déclin naturel des champs
  • -1% lié à des maintenances, notamment en Norvège.

La production d’hydrocarbures a été de 2 981 milliers de barils équivalent pétrole par jour (kbep/j) sur les neuf premiers mois de l’année 2019, en hausse de 9% sur un an, en raison des éléments suivants :

  • +12% lié au démarrage et à la montée en puissance de nouveaux projets, notamment Yamal LNG en Russie, Ichthys en Australie, Kaombo en Angola, Egina au Nigéria
  • +1% d’effet périmètre lié notamment à l’intégration des actifs de Maersk Oil
  • -3% lié au déclin naturel des champs
  • -1% lié à des maintenances, notamment au Nigéria et en Norvège

Analyse des résultats des secteurs

Exploration-Production (nouveau périmètre)

> Production

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

Production d'hydrocarbures

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

2 501

2 398

2 433

+3%

EP (kbep/j)

2 442

2 389

+2%

1 647

1 551

1 575

+5%

Liquides (kb/j)

1 587

1 522

+4%

4 654

4 629

4 678

-1%

Gaz (Mpc/j)

4 663

4 729

-1%

> Résultats

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

En millions de dollars, sauf le taux moyen d'imposition

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

1 734

2 022

2 439

-29%

Résultat opérationnel net ajusté*

5 478

6 571

-17%

297

239

316

-6%

Quote-part du résultat net ajusté des
sociétés mises en équivalence

749

871

-14%

39,7%

39,5%

47,5%

 

Taux moyen d'imposition**

42,8%

47,5%

 

 

 

 

 

 

 

 

2 065

1 995

1 605

+29%

Investissements organiques

6 018

5 188

+16%

(3)

204

373

ns

Acquisitions nettes

239

2 305

-90%

2 061

2 199

1 978

+4%

Investissements nets

6 256

7 493

-17%

 

 

 

 

 

 

 

4 451

4 882

5 200

-14%

Marge brute d'autofinancement ***

13 579

13 921

-2%

5 007

3 768

4 431

+13%

Flux de trésorerie d’exploitation ***

12 711

12 227

+4%

* Le détail des éléments d’ajustement figure dans les informations par secteur d’activité des états financiers.

** Il se définit de la manière suivante : (impôt sur le résultat opérationnel net ajusté) / (résultat opérationnel net ajusté - quote-part du résultat des sociétés mises en équivalence - dividendes reçus des participations - dépréciations des écarts d’acquisition + impôt sur le résultat opérationnel net ajusté).

*** Hors frais financiers sauf ceux liés aux contrats de location.

Le résultat opérationnel net ajusté de l’Exploration-Production s’est établi à :

  • 1 734 M$ au troisième trimestre 2019 en baisse de 29% sur un an, impacté notamment par la baisse du Brent et des prix du gaz ainsi que par l’amortissement des nouveaux projets.
  • 5 478 M$ sur les neuf premiers mois de 2019 en baisse de 17% pour les mêmes raisons.

La marge brute d’autofinancement est en baisse sur un an de 14% à 4,5 G$ au troisième trimestre et de 2% à 13,6 G$ sur les neuf premiers mois de 2019. La mise en production de projets fortement générateurs de cash a compensé l’effet de la baisse du Brent et des prix du gaz.

Integrated Gas, Renewables & Power (iGRP)

> Production et ventes de GNL

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

Production d'hydrocarbures

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

539

559

371

+45%

iGRP (kbep/j)

539

353

+53%

73

73

36

x2

Liquides (kb/j)

71

36

+94%

2 745

2 848

1 879

+46%

Gaz (Mpc/j)

2 736

1 736

+58%

 

 

 

 

 

 

 

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

GNL (Mt)

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

7,4

8,5

6,2

+20%

Ventes totales de GNL

23,7

13,9

+71%

4,2

4,1

2,8

+50%

incl. Ventes issues des quotes-parts de production*

12,0

7,7

+55%

5,5

6,7

5,1

+8%

incl. Ventes par Total issues des quotes-parts de
production et d'achats auprès de tiers

18,3

10,5

+75%

* Les quotes-parts de production du Groupe peuvent être vendues par Total ou par les joint-ventures.

La croissance des productions sur un an est essentiellement liée au démarrage de la production du projet Ichthys en Australie au troisième trimestre 2018 et aux démarrages successifs des trains de Yamal LNG en Russie.

Les ventes totales de GNL ont augmenté de 20% sur un an au troisième trimestre 2019 grâce à la montée en puissance de Yamal LNG et d’Ichthys et au démarrage du premier train de Cameron LNG aux Etats-Unis.

Les ventes totales de GNL ont augmenté de 71% sur les neuf premiers mois de l’année 2019 pour les mêmes raisons et du fait de l’acquisition du portefeuille de contrats GNL d’Engie au troisième trimestre 2018.

> Résultats

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

En millions de dollars

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

574

429

697

-18%

Résultat opérationnel net ajusté*

1 595

1 743

-8%

206

195

324

-36%

Quote-part du résultat net ajusté des
sociétés mises en équivalence

656

802

-18%

 

 

 

 

 

 

 

641

442

407

+57%

Investissements organiques

1 576

1 131

+39%

3 375

159

3 341

+1%

Acquisitions nettes

3 934

3 047

+29%

4 015

601

3 748

+7%

Investissements nets

5 509

4 178

+32%

 

 

 

 

 

 

 

848

869

553

+53%

Marge brute d'autofinancement **

2 327

1 438

+62%

401

641

(164)

ns

Flux de trésorerie d’exploitation **

1 934

162

x11,9

* Le détail des éléments d’ajustement figure dans les informations par secteur d’activité des états financiers.

** Hors frais financiers sauf ceux liés aux contrats de location.

Portée par la forte croissance des ventes de GNL, la marge brute d’autofinancement du secteur iGRP est en hausse sur un an de 53% au troisième trimestre 2019 et 62% sur les neuf premiers mois de l’année 2019.

Le résultat opérationnel net ajusté s’est établi à 574 M$ au troisième trimestre 2019 et 1 595 M$ sur les neuf premiers mois de l’année 2019, en baisse respectivement de 18% et 8% sur un an, impacté par la baisse des prix du gaz en Europe et en Asie ainsi que par l’amortissement des nouveaux projets.

Aval (Raffinage-Chimie et Marketing & Services)

> Résultats

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

En millions de dollars

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

1 365

1 138

1 412

-3%

Résultat opérationnel net ajusté*

3 602

3 798

-5%

 

 

 

 

 

 

 

569

557

540

+5%

Investissements organiques

1 446

1 575

-8%

52

38

(75)

ns

Acquisitions nettes

(41)

(458)

ns

622

595

465

+34%

Investissements nets

1 405

1 117

+26%

 

 

 

 

 

 

 

1 995

1 432

1 754

+14%

Marge brute d'autofinancement **

5 113

4 768

+7%

3 058

2 269

2 090

+46%

Flux de trésorerie d’exploitation **

5 021

2 761

+82%

* Le détail des éléments d’ajustement figure dans les informations par secteur d’activité des états financiers.

** Hors frais financiers sauf ceux liés aux contrats de location.

Raffinage-Chimie

> Volumes raffinés et taux d’utilisation*

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

1 719

1 595

1 953

-12%

Total volumes raffinés (kb/j)

1 725

1 840

-6%

503

447

654

-23%

France

514

616

-17%

757

679

795

-5%

Reste de l'Europe

753

737

+2%

459

469

504

-9%

Reste du monde

458

487

-6%

82%

77%

92%

 

Taux d’utilisation sur bruts traités**

83%

87%

 

* Y compris les raffineries africaines reportées dans le secteur Marketing & Services.

** Sur la base de la capacité de distillation en début d’année.

Les volumes raffinés sont :

  • en baisse de 12% au troisième trimestre 2019 sur un an, conséquence notamment en France du début du grand arrêt de la plateforme de Normandie et de la contribution partielle de Grandpuits ce trimestre.
  • en baisse de 6% sur les neuf premiers mois de l’année 2019 pour les mêmes raisons.

> Résultats

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

En millions de dollars

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

952

715

938

+1%

Résultat opérationnel net ajusté*

2 423

2 479

-2%

 

 

 

 

 

 

 

354

353

295

+20%

Investissements organiques

947

989

-4%

19

(58)

(6)

ns

Acquisitions nettes

(163)

(313)

ns

374

295

289

+29%

Investissements nets

785

676

+16%

 

 

 

 

 

 

 

1 373

806

1 174

+17%

Marge brute d'autofinancement **

3 283

3 112

+5%

1 575

1 658

1 338

+18%

Flux de trésorerie d’exploitation **

2 695

1 228

x2,2

* Le détail des éléments d’ajustement figure dans les informations par secteur d’activité des états financiers.

** Hors frais financiers sauf ceux liés aux contrats de location.

Le résultat opérationnel net ajusté du secteur Raffinage-Chimie est en hausse de 1% à 952 M$ au troisième trimestre 2019, bénéficiant notamment de marges de pétrochimie plus favorables en Europe. Il est en baisse de 2% sur les neuf premiers mois de l’année 2019 à 2 423 M$.

La marge brute d’autofinancement s’élève à 1 373 M$ au troisième trimestre 2019 et 3 283 M$ sur les neuf premiers mois de l’année 2019, en hausse respectivement de 17% et 5% sur un an.

Marketing & Services

> Ventes de produits pétroliers

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

Ventes en kb/j*

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

1 848

1 860

1 818

+2%

Total des ventes du Marketing & Services

1 848

1 806

+2%

1 034

1 004

1 024

+1%

Europe

1 017

1 006

+1%

814

856

794

+3%

Reste du monde

831

800

+4%

* Hors négoce international (trading) et ventes massives Raffinage

Les ventes de produits pétroliers affichent une croissance sur un an de 2% au troisième trimestre 2019 et sur les neuf premiers mois de l’année 2019, grâce au développement des activités dans les zones Afrique et Amérique, notamment au Mexique et au Brésil.

> Résultats

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

En millions de dollars

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

413

423

474

-13%

Résultat opérationnel net ajusté*

1 179

1 319

-11%

 

 

 

 

 

 

 

215

204

245

-12%

Investissements organiques

498

586

-15%

33

96

(69)

ns

Acquisitions nettes

121

(145)

ns

248

300

176

+41%

Investissements nets

620

441

+41%

 

 

 

 

 

 

 

622

626

580

+7%

Marge brute d'autofinancement **

1 830

1 656

+10%

1 483

611

752

+97%

Flux de trésorerie d’exploitation **

2 326

1 533

+52%

* Le détail des éléments d’ajustement figure dans les informations par secteur d’activité des états financiers.

** Hors frais financiers sauf ceux liés aux contrats de location.

Le résultat opérationnel net ajusté s’élève à 413 M$ au troisième trimestre 2019 en baisse de 13%. Il s’élève à 1 179 M$ sur les neuf premiers mois de l’année 2019.

La marge brute d’autofinancement s’élève à 622 M$ au troisième trimestre 2019 et 1 830 M$ les neuf premiers mois de l’année 2019, en hausse de 7% et 10% respectivement sur un an.

Résultats de Total

> Résultat opérationnel net ajusté des secteurs

Le résultat opérationnel net ajusté des secteurs a atteint :

  • 3 673 M$ au troisième trimestre 2019, en baisse de 19% sur un an principalement dû à la baisse du Brent et des prix du gaz.
  • 10 675 M$ sur les neuf premiers mois de l’année 2019, en baisse de 12% sur un an pour les mêmes raisons

> Résultat net ajusté part du Groupe

Le résultat net ajusté part du Groupe s’est établi à :

  • 3 017 M$ au troisième trimestre 2019, en baisse de 24% par rapport à l’année dernière. Cette baisse s’explique notamment par la baisse du résultat opérationnel net ajusté des secteurs.
  • 8 663 M$ sur les neuf premiers mois de l’année 2019 en baisse de 17% par rapport à l’année dernière pour les mêmes raisons et par l’augmentation du coût net de la dette nette sur un an notamment du fait de la remontée des taux d’intérêt en dollar.

Le résultat net ajusté exclut l’effet de stock après impôt, les éléments non-récurrents et les effets des variations de juste valeur11.

Le total des éléments d’ajustement du résultat net12 représente un montant de :

  • -217 M$ au troisième trimestre 2019.
  • 4 M$ sur les neuf premiers mois de l’année 2019.

Le taux moyen d’imposition du Groupe s’est établi à :

  • 30,7% au troisième trimestre 2019, contre 38,6% un an plus tôt du fait de la baisse du taux d’imposition de l’Exploration-Production en lien avec les prix moins élevés des hydrocarbures.
  • 34,9% sur les neuf premiers mois de l’année 2019, contre 38,9% un an plus tôt pour les mêmes raisons.

> Résultat net ajusté par action

Le résultat net ajusté dilué par action est :

  • en baisse de 23% à 1,13 $ au troisième trimestre 2019, calculé sur la base d’un nombre moyen pondéré dilué d’actions de 2 614 millions, contre 1,47 $ au troisième trimestre 2018.
  • en baisse de 18% à 3,20 $ sur les neuf premiers mois de l’année 2019, calculé sur la base d’un nombre moyen pondéré dilué d’actions de 2 621 millions, contre 3,88 $ l’année précédente.

Dans le cadre de la politique de retour à l’actionnaire annoncée en février 2018, le Groupe a procédé en 2019 à des rachats d’actions. Ces opérations intègrent :

  • d’une part, les rachats de l’intégralité des 16,1 millions d’actions émises en 2019 jusqu’à l’arrêt de l’option de paiement du dividende en actions.
  • d’autre part, des rachats additionnels d’actions : 8 millions d’actions ont ainsi été rachetées lors du troisième trimestre 2019 pour un montant de 0,40 G$ et 21,7 millions d’actions sur les neuf premiers mois de l’année 2019 pour un montant de 1,15 G$, dans le cadre du programme de rachat d’actions de 5 G$ sur la période 2018-2020.

Au 30 septembre 2019, le nombre d’actions dilué était de 2 614 millions.

> Acquisitions - cessions

Les acquisitions finalisées ont représenté :

  • 4 429 M$ au troisième trimestre 2019, liés notamment à l’acquisition de la participation d’Anadarko dans Mozambique LNG.
  • 5 713 M$ sur les neuf premiers mois de l’année 2019, liés notamment aux éléments ci-dessus ainsi qu’à la signature de la prise de participation de 10% dans le projet Arctic LNG 2 en Russie et la reprise de la participation de Chevron dans le Danish Underground Consortium au Danemark.

Les cessions finalisées ont représenté :

  • 1 007 M$ au troisième trimestre 2019, incluant notamment le paiement reçu à l’occasion de la reprise du portefeuille GNL de Toshiba aux Etats-Unis.
  • 1 582 M$ sur les neuf premiers mois de l’année 2019, liés notamment aux éléments ci-dessus et à la cession de la participation dans la raffinerie Wepec en Chine, dans le terminal Hazira en Inde et de l’activité de polystyrène en Chine.

> Cash flow net

Le cash flow net13 du Groupe ressort à :

  • 135 M$ au troisième trimestre 2019, en baisse de 745 M$ sur un an dû à la hausse des acquisitions nettes.
  • 6 355 M$ sur les neuf premiers mois de l’année 2019, en hausse de 358 M$ sur un an en raison de la hausse de la marge brute d’autofinancement en partie compensée par la hausse des acquisitions nettes.

> Rentabilité

La rentabilité des capitaux propres s’est établie à 10,3% sur la période du 1er octobre 2018 au 30 septembre 2019.

En millions de dollars

Période du 1er octobre 2018

Période du 1er juillet 2018

Période du 1er octobre 2017

au 30 septembre 2019

au 30 juin 2019

au 30 septembre 2018

Résultat net ajusté

12 104

13 125

13 679

Capitaux propres retraités moyens

117 037

117 787

114 729

Rentabilité des capitaux propres (ROE)

10,3%

11,1%

11,9%

La rentabilité des capitaux employés moyens s’est établie à 9,6% sur la période du 1er octobre 2018 au 30 septembre 2019.

En millions de dollars

Période du 1er octobre 2018

Période du 1er juillet 2018

Période du 1er octobre 2017

au 30 septembre 2019

au 30 juin 2019

au 30 septembre 2018

Résultat opérationnel net ajusté

14 094

15 087

15 295

Capitaux mis en œuvre moyens au coût de remplacement

146 222

145 247

138 242

ROACE

9,6%

10,4%

11,1%

Comptes de Total S.A.

Le résultat de Total S.A., société mère, s’établit à 5 934 millions d’euros sur les neuf premiers mois de l’année 2019, contre 4 814 millions d’euros un an auparavant.

Sensibilités 2019*

Variation Impact estimé sur le
résultat opérationnel
net ajusté
Impact estimé sur les
flux de trésorerie
d'exploitation
Dollar +/- 0,1 $ par € -/+ 0,1 G$ ~0 G$
Prix moyen de vente liquides** +/- 10 $/b +/- 2,7 G$ +/- 3,2 G$
Marge sur coûts variables - raffinage Europe (MCV) +/- 10 $/t +/- 0,5 G$ +/- 0,6 G$

* Sensibilités mises à jour une fois par an, à l’occasion de la publication des résultats du 4eme trimestre de l’année précédente. Les sensibilités indiquées sont des estimations préparées sur la base de la vision actuelle de TOTAL de son portefeuille 2019. Les résultats réels peuvent varier significativement des estimations qui résulteraient de l’application de ces sensibilités. L’impact de la sensibilité $/€ sur le résultat opérationnel net ajusté est attribuable pour l’essentiel au Raffinage-Chimie.

** Environnement Brent à 60 $/b.

Synthèse et perspectives

Depuis le début du quatrième trimestre 2019, le Brent évolue autour de 60 $/b. L’environnement reste volatil avec une incertitude sur la demande d’hydrocarbures liée aux perspectives sur la croissance économique mondiale et un contexte géopolitique instable.

Le Groupe maintient sa discipline sur les coûts et son point mort cash organique avant dividende restera inférieur à 30 $/b. Le Groupe poursuit son programme de réduction de coûts avec plus de 0,5 G$ d’économies supplémentaires cette année pour atteindre plus de 4,7 G$ d’économies cumulées à fin 2019. Il poursuivra son programme de cession de 5 G$ d’actifs sur les années 2019-2020 (1,6 G$ ont été réalisées à fin septembre) et les investissements nets devraient être inférieurs à 18 G$ en 2019.

La croissance de la production devrait atteindre 9% en 2019, grâce à la mise en production de projets en 2018, aux démarrages depuis le début de l’année de Kaombo Sul en Angola, Culzean en mer du Nord britannique, de Johan Sverdrup en Norvège et de celui à venir de Iara 1 au Brésil.

Le Groupe poursuit la mise en œuvre de sa stratégie de croissance rentable sur les chaines intégrées du gaz et de l’électricité bas carbone et le secteur iGRP bénéficiera notamment en 2020 des démarrages du train 4 de Yamal LNG ainsi que des trains 2 et 3 de Cameron LNG.

Malgré la volatilité des marges de raffinages européennes, l’Aval est bien positionné pour atteindre un cash flow de près de 7 G$ en 2019.

Compte tenu de la visibilité accrue sur le futur du Groupe, le Conseil d’administration du 23 septembre 2019 a décidé d’accélérer la croissance du dividende pour les années à venir et s’est donné comme orientation une augmentation du dividende de 5 à 6% par an. Le Groupe continuera également de racheter des actions dans le cadre de son programme de rachat d’actions de 5 G$ sur la période 2018-2020 à 60 $/b avec un montant cumulé prévu à fin 2019 de 3,25 G$.

***

Pour écouter en direct la conférence téléphonique qui se tient ce jour à 14h00 (heure de Paris) de Jean-Pierre Sbraire, Directeur Financier, avec les analystes financiers, vous pouvez composer le +33 (0) 1 76 70 07 94 (code d’accès 2076368) ou vous connecter sur le site du Groupe total.com. Pour réécouter cette conférence, vous pouvez composer le +33 (0) 1 70 95 03 48 (code d’accès 2076368).

* * * * *

Principales données opérationnelles des secteurs

> Production du Groupe (Exploration Production + iGRP)

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

Production combinée liquides/gaz
par zone géographique (kbep/j)

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

1 004

997

910

+10%

Europe et Asie centrale

997

879

+13%

733

686

676

+8%

Afrique

705

674

+5%

720

703

687

+5%

Moyen-Orient et Afrique du Nord

703

669

+5%

363

358

399

-9%

Amériques

364

390

-7%

221

214

132

+68%

Asie Pacifique

212

129

+64%

3 040

2 957

2 804

+8%

Production totale

2 981

2 742

+9%

698

750

645

+8%

dont filiales mises en équivalence

719

661

+9%

 

 

 

 

 

 

 

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

Production de liquides
par zone géographique (kb/j)

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

367

328

341

+8%

Europe et Asie centrale

349

324

+8%

583

549

528

+10%

Afrique

558

514

+8%

562

546

538

+4%

Moyen-Orient et Afrique du Nord

543

526

+3%

163

160

186

-12%

Amériques

167

180

-8%

44

41

18

x2,4

Asie Pacifique

41

14

x3

1 720

1 624

1 611

+7%

Production totale

1 658

1 558

+6%

210

225

221

-5%

dont filiales mises en équivalence

217

252

-14%

 

 

 

 

 

 

 

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

Production de gaz
par zone géographique (Mpc/j)

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

3 431

3 639

3 069

+12%

Europe et Asie centrale

3 498

2 993

+17%

768

703

776

-1%

Afrique

754

801

-6%

866

866

830

+4%

Moyen-Orient et Afrique du Nord

879

793

+11%

1 124

1 107

1 198

-6%

Amériques

1 111

1 183

-6%

1 210

1 162

684

+77%

Asie Pacifique

1 157

695

+66%

7 399

7 477

6 557

+13%

Production totale

7 399

6 465

+14%

2 635

2 868

2 313

+14%

dont filiales mises en équivalence

2 718

2 199

+24%

> Aval (Raffinage-Chimie et Marketing & Services)

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

Ventes de produits raffinés
par zone géographique (kb/j)

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

1 999

2 018

2 030

-2%

Europe

2 013

1 958

+3%

677

751

760

-11%

Afrique

695

722

-4%

920

846

979

-6%

Amériques

868

847

+2%

541

536

569

-5%

Reste du monde

564

631

-11%

4 136

4 152

4 338

-5%

Total des ventes

4 141

4 158

-

544

535

581

-6%

dont ventes massives raffinage

545

569

-4%

1 745

1 757

1 939

-10%

dont négoce international

1 748

1 783

-2%

Eléments d’ajustement du résultat net part du Groupe

3T19

2T19

3T18

En millions de dollars

9M19

9M18

(156)

(56)

(152)

Eléments non-récurrents du résultat net (part du Groupe)

(226)

(705)

-

-

89

Plus ou moins value de cession

-

(14)

(20)

(31)

(39)

Charges de restructuration

(53)

(106)

(160)

(57)

(88)

Dépréciations exceptionnelles

(217)

(336)

24

32

(114)

Autres éléments

44

(249)

(71)

(28)

160

Effet de stock : écart FIFO / coût de remplacement, net d’impôt

289

632

10

(47)

(9)

Effet des variations de juste valeur

(59)

(8)

 

 

 

 

 

(217)

(131)

(1)

Total des éléments d’ajustement du résultat net

4

(81)

Investissements – Désinvestissements

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

En millions de dollars

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

3 296

3 028

2 568

+28%

Investissements organiques ( a )

9 107

7 967

+14%

152

185

156

-3%

dont exploration capitalisée

569

405

+41%

242

370

147

+65%

dont augmentation des prêts non courants

742

458

+62%

(61)

(254)

(688)

ns

dont remboursement des prêts non courants, hors
remboursement organique de prêts SME*

(449)

(1 685)

ns

(109)

-

-

ns

dont variation de dette de projets renouvelables quote-part Groupe

(109)

-

ns

4 429

614

3 228

+37%

Acquisitions ( b )

5 713

7 343

-22%

1 007

212

209

x4,8

Cessions ( c )

1 582

3 071

-48%

105

-

-

ns

dont variation de dette de projets renouvelables quote-part partenaire

105

-

ns

-

-

(621)

ns

Autres opérations avec des intérêts ne conférant pas le contrôle ( d )

-

(621)

ns

6 718

3 430

6 208

+8%

Investissements nets ( a + b - c - d )

13 238

12 860

+3%

(101)

(99)

-

ns

Remboursement organique de prêts SME* ( e )

(200)

-

ns

214

-

-

ns

Variation de dettes de projets renouvelables ( f ) **

214

-

ns

6 831

3 331

5 587

+22%

Flux de trésorerie d'investissement ( a + b - c + e + f )

13 252

12 239

+8%

* A compter du deuxième trimestre 2019, les remboursements organiques de prêts SME se définissent comme les remboursements des prêts aux sociétés mises en équivalence provenant de leur flux de trésorerie d’exploitation.

** variation de dette de projets renouvelables quote-part Groupe et quote-part partenaire

Cash flow

3T19

2T19

3T18

3T19
vs
3T18

En millions de dollars

9M19

9M18

9M19
vs
9M18

7 385

7 208

7 507

-2%

Marge brute d'autofinancement hors frais financiers (DACF)

21 129

19 972

+6%

(532)

(501)

(419)

ns

frais financiers

(1 536)

(1 115)

ns

6 853

6 707

7 088

-3%

Marge brute d'autofinancement ( a )

19 593

18 857

+4%

1 523

(317)

(1 578)

ns

diminution (augmentation) du besoin en fonds de roulement

(1 764)

(5 656)

ns

(69)

(40)

226

ns

effet de stock

457

862

-47%

(101)

(99)

-

ns

Remboursement organique de prêts SME

(200)

-

ns

8 206

6 251

5 736

+43%

Flux de trésorerie d’exploitation

18 086

14 063

+29%

 

 

 

 

 

 

 

3 296

3 028

2 568

+28%

Investissements organiques ( b )

9 107

7 967

+14%

3 557

3 679

4 520

-21%

Cash flow après investissements organiques,
hors acquisitions cessions ( a - b )

10 486

10 890

-4%

 

 

 

 

 

 

 

6 718

3 430

6 208

+8%

Investissements nets ( c )

13 238

12 860

+3%

135

3 277

880

-85%

Cash flow net ( a - c )

6 355

5 997

+6%

Ratio d’endettement*

En millions de dollars

30/09/2019

30/06/2019

30/09/2018

Dettes financières courantes

14 631

16 221

15 180

Actifs financiers courants nets

(3 012)

(3 110)

(2 884)

Actifs et passifs financiers destinés à être cédés ou échangés

-

-

(14)

Dettes financières non courantes

47 923

45 394

41 088

Instruments de couverture des dettes financières
non courantes

(767)

(771)

(1 129)

Trésorerie et équivalents de trésorerie

(27 454)

(26 723)

(25 252)

Dette nette (a)

31 321

31 011

26 989

 

 

 

Capitaux propres – part du Groupe

114 994

116 862

118 193

Intérêts minoritaires (ne conférant pas le contrôle)

2 319

2 362

2 430

Capitaux propres (b)

117 313

119 224

120 623

 

 

 

Ratio d'endettement = a / (a + b)

21,1%

20,6%

18,3%

 

 

 

Ratio d'endettement hors dettes de location

17,2%

16,7%

17,3%

* Les taux d’endettement au 30/09/2019 et 30/06/2019 intègrent l’impact de la nouvelle norme IFRS16, entrée en vigueur au 1er janvier 2019

Rentabilité des capitaux employés moyens

> Période du 1er octobre 2018 au 30 septembre 2019

En millions de dollars

Exploration-
Production

Integrated Gas,
Renewables
& Power

Raffinage-Chimie

Marketing &
Services

 

Groupe

Résultat opérationnel net ajusté

7 454

2 271

3 323

1 512

 

14 094

Capitaux mis en œuvre au 30/09/2018*

92 104

36 587

12 884

6 841

 

145 298

Capitaux mis en œuvre au 30/09/2019*

88 560

41 516

11 658

7 570

 

147 145

ROACE

8,3%

5,8%

27,1%

21,0%

 

9,6%

> Période du 1er juillet 2018 au 30 juin 2019

En millions de dollars

Exploration-
Production

Integrated Gas,
Renewables
& Power

Raffinage-Chimie

Marketing &
Services

 

Groupe

Résultat opérationnel net ajusté

8 159

2 394

3 309

1 573

 

15 087

Capitaux mis en œuvre au 30/06/2018*

92 296

30 861

12 939

7 040

 

141 878

Capitaux mis en œuvre au 30/06/2019*

90 633

37 290

12 300

8 535

 

148 617

ROACE

8,9%

7,0%

26,2%

20,2%

 

10,4%

* Au coût de remplacement (retraités de l’effet de stock après impôts).

Ce communiqué de presse présente les résultats du troisième trimestre 2019 et des neuf premiers mois de 2019 issus des comptes consolidés de TOTAL S.A. au 30 septembre 2019. Les procédures d’examen limité par les Commissaires aux Comptes sont en cours. L’annexe aux comptes consolidés (non auditée) est disponible sur le site du Groupe total.com.

Ce document peut contenir des informations prospectives sur le Groupe (notamment des objectifs et tendances), ainsi que des déclarations prospectives (forward-looking statements) au sens du Private Securities Litigation Reform Act de 1995, concernant notamment la situation financière, les résultats d’opérations, les activités et la stratégie industrielle de TOTAL.

Les informations et déclarations prospectives contenues dans ce document sont fondées sur des données et hypothèses économiques formulées dans un contexte économique, concurrentiel et réglementaire donné. Elles peuvent s’avérer inexactes dans le futur et sont dépendantes de facteurs de risques susceptibles de donner lieu à un écart significatif entre les résultats réels et ceux envisagés, tels que notamment le prix des produits pétroliers, la capacité à réaliser des réductions de coûts ou des gains d’efficacité sans perturber indûment les opérations, les évolutions légales et réglementaires y compris dans les domaines environnementaux et climatiques, la variation des taux de change, ainsi que les évolutions économiques et politiques et les changements des conditions de marché. De même, certaines informations financières reposent sur des estimations notamment lors de l’évaluation de la valeur recouvrable des actifs et des montants des éventuelles dépréciations d’actifs.

Ni TOTAL ni aucune de ses filiales ne prennent l’engagement ou la responsabilité vis-à-vis des investisseurs ou toute autre partie prenante de mettre à jour ou de réviser, en particulier en raison d’informations nouvelles ou événements futurs, tout ou partie des déclarations, informations prospectives, tendances ou objectifs contenus dans ce document. Des informations supplémentaires concernant les facteurs, risques et incertitudes susceptibles d’avoir un effet sur les activités du Groupe, sa situation financière, y compris ses résultats opérationnels et ses flux de trésorerie, sa réputation ou ses perspectives sont par ailleurs disponibles dans les versions les plus actualisées du Document de référence déposé par la Société auprès de l’Autorité des marchés financiers et du Form 20-F/A déposé par la Société auprès de la United States Securities and Exchange Commission (« SEC »).

L’information financière sectorielle est présentée selon les principes identiques à ceux du reporting interne et reproduit l’information sectorielle interne définie pour gérer et mesurer les performances de TOTAL.

En complément des indicateurs définis par les normes IFRS, certains indicateurs alternatifs de performance sont présentés, tels que notamment les indicateurs de performance excluant les éléments d’ajustement (résultat opérationnel ajusté, résultat opérationnel net ajusté, résultat net ajusté), la rentabilité des capitaux propres (ROE), la rentabilité des capitaux moyens employés (ROACE), le ratio d’endettement, la marge brute d’autofinancement (MBA). Ces indicateurs sont destinés à faciliter l'analyse de la performance financière de TOTAL et la comparaison des résultats entre périodes. Ils permettent aux investisseurs de suivre les mesures utilisées en interne pour gérer et mesurer de la performance du Groupe.

Les éléments d’ajustement comprennent :

(i) les éléments non récurrents

En raison de leur caractère inhabituel ou particulièrement significatif, certaines transactions qualifiées « d'éléments non récurrents » sont exclues des informations par secteur d'activité. En général, les éléments non récurrents concernent des transactions qui sont significatives, peu fréquentes ou inhabituelles. Cependant, dans certains cas, des transactions telles que coûts de restructuration ou cessions d'actifs, qui ne sont pas considérées comme représentatives du cours normal de l'activité, peuvent être qualifiées d'éléments non récurrents, bien que des transactions similaires aient pu se produire au cours des exercices précédents, ou risquent de se reproduire lors des exercices futurs.

(ii) l’effet de stock

Les résultats ajustés des secteurs Raffinage-Chimie et Marketing & Services sont communiqués selon la méthode du coût de remplacement. Cette méthode est utilisée afin de mesurer la performance des secteurs et de faciliter la comparabilité de leurs résultats avec ceux des principaux concurrents du Groupe.

Dans la méthode du coût de remplacement, proche du LIFO (Last In, First Out), la variation de la valeur des stocks dans le compte de résultat est déterminée par référence au différentiel de prix fin de mois d'une période à l'autre ou par référence à des prix moyens de la période selon la nature des stocks concernés et non par la valeur historique des stocks. L’effet de stock correspond à la différence entre les résultats calculés selon la méthode FIFO (First In, First Out) et les résultats selon la méthode du coût de remplacement.

(iii) l’effet des variations de juste valeur

L’effet des variations de juste valeur présenté en éléments d’ajustement correspond, pour certaines transactions, à des différences entre la mesure interne de la performance utilisée par la Direction Générale de TOTAL et la comptabilisation de ces transactions selon les normes IFRS.

Les normes IFRS prévoient que les stocks de trading soient comptabilisés à leur juste valeur en utilisant les cours spot de fin de période. Afin de refléter au mieux la gestion par des transactions dérivées de l’exposition économique liée à ces stocks, les indicateurs internes de mesure de la performance intègrent une valorisation des stocks de trading en juste valeur sur la base de cours forward.

Par ailleurs, dans le cadre de ses activités de trading, TOTAL conclut des contrats de stockage dont la représentation future est enregistrée en juste valeur dans la performance économique interne du Groupe, mais n’est pas autorisée par les normes IFRS.

Dans ce cadre, les résultats ajustés (résultat opérationnel ajusté, résultat opérationnel net ajusté, résultat net ajusté) se définissent comme les résultats au coût de remplacement, hors éléments non récurrents et hors effet des variations de juste valeur.

Les chiffres présentés en euros pour le résultat net ajusté dilué par action sont obtenus à partir des chiffres en dollars convertis sur la base des taux de change moyen euro/US dollar (€-$) des périodes concernées et ne résultent pas d’une comptabilité tenue en euros.

Avertissement aux investisseurs américains - La SEC autorise les sociétés pétrolières et gazières sous son autorité à publier séparément les réserves prouvées, probables et possibles qu'elles auraient identifiées conformément aux règles de la SEC. Ce document peut contenir certains termes que les recommandations de la SEC nous interdisent strictement d’utiliser dans les documents officiels qui lui sont adressés, comme notamment les termes "réserves potentielles" ou "ressources". Tout investisseur américain est prié de se reporter au Form 20-F/A publié par TOTAL, File N ° 1-10888, disponible au 2, place Jean Millier – Arche Nord Coupole/Regnault - 92078 Paris-La Défense Cedex, France, ou sur notre site Internet total.com. Ce document est également disponible auprès de la SEC en appelant le 1-800-SEC-0330 ou sur le site Internet de la SEC sec.gov.

----------

1 Définitions en page 2.

2 Les résultats ajustés se définissent comme les résultats au coût de remplacement, hors éléments non-récurrents, et hors effet des variations de juste valeur. Le détail des éléments d’ajustement figure en page 12.

3 Il se définit de la manière suivante : (impôt sur le résultat opérationnel net ajusté) / (résultat opérationnel net ajusté - quote-part du résultat des sociétés mises en équivalence - dividendes reçus des participations - dépréciations des écarts d’acquisition + impôt sur le résultat opérationnel net ajusté).

4 Conformément aux normes IFRS, le résultat net ajusté dilué par action est calculé à partir du résultat net ajusté diminué du coupon des titres subordonnés à durée indéterminée.

5 Investissements organiques = investissements nets, hors acquisitions, cessions et autres opérations avec des intérêts ne conférant pas le contrôle.

6 Acquisitions nettes = acquisitions - cessions - autres opérations avec intérêts ne conférant pas le contrôle (voir page 12).

7 Investissements nets = Investissements organiques + acquisitions nettes (voir page 12)

8 La marge brute d’autofinancement se définit comme le flux de trésorerie d’exploitation avant variation du besoin en fonds de roulement au coût de remplacement, et à partir du deuxième trimestre 2019 y compris les remboursements organiques de prêts aux sociétés mises en équivalence (SME). La méthode du coût de remplacement est explicitée page 15. Le tableau de réconciliation des différents cash flow figure en page 13.

9 DACF = Debt adjusted cash flow, se définit comme la marge brute d’autofinancement hors frais financiers.

10 Certaines des transactions mentionnées dans les faits marquants restent soumises à l’accord des autorités ou à la réalisation de conditions suspensives selon les termes des accords.

11 Ces éléments d’ajustement sont explicités page 12.

12 Le total des éléments d’ajustements du résultat net est détaillé page 12 ainsi que dans les annexes aux comptes.

13 Cash flow net = marge brute d’autofinancement - investissements nets (y compris les autres opérations avec des intérêts ne conférant pas le contrôle).

___________________

Comptes Total

Comptes consolidés du troisième trimestre et des neuf premiers mois de 2019, normes IFRS

COMPTE DE RÉSULTAT CONSOLIDÉ

 

 

TOTAL

 

 

 

 

 

(non audité)

 

 

3ème trimestre
2019

 

2ème trimestre
2019

 

3ème trimestre
2018

(en millions de dollars)(a)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Chiffre d'affaires

48 589

 

51 242

 

54 717

Droits d'accises

(6 051)

 

(6 040)

 

(6 317)

Produits des ventes

42 538

 

45 202

 

48 400

 

 

 

 

 

 

 

Achats, nets de variation de stocks

(27 898)

 

(30 390)

 

(32 351)

Autres charges d'exploitation

(6 362)

 

(7 078)

 

(6 873)

Charges d'exploration

(96)

 

(170)

 

(234)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(4 173)

 

(3 661)

 

(3 279)

Autres produits

167

 

321

 

581

Autres charges

(559)

 

(189)

 

(355)

 

 

 

 

 

 

 

Coût de l'endettement financier brut

(598)

 

(568)

 

(536)

Produits et charges de trésorerie et d'équivalents de trésorerie

 

 

(42)

 

(63)

Coût de l'endettement financier net

(598)

 

(610)

 

(599)

 

 

 

 

 

 

 

Autres produits financiers

163

 

326

 

290

Autres charges financières

(178)

 

(188)

 

(171)

 

 

 

 

 

 

 

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence

1 381

 

812

 

918

 

 

 

 

 

 

 

Charge d'impôt

(1 540)

 

(1 571)

 

(2 240)

Résultat net de l'ensemble consolidé

2 845

 

2 804

 

4 087

Part du Groupe

2 800

 

2 756

 

3 957

Intérêts ne conférant pas le contrôle

45

 

48

 

130

Résultat net par action (en $)

1,05

 

1,01

 

1,48

Résultat net dilué par action (en $)

1,04

 

1,00

 

1,47

(a) Excepté pour les résultats nets par action.

 

 

 

 

 

RÉSULTAT GLOBAL CONSOLIDÉ

 

 

TOTAL

 

 

 

 

 

(non audité)

 

3ème trimestre
2019

 

2ème trimestre
2019

 

3ème trimestre
2018

(en millions de dollars)

 

 

Résultat net de l'ensemble consolidé

2 845

 

2 804

 

4 087

 

 

 

 

 

 

Autres éléments du résultat global

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Pertes et gains actuariels

5

 

(223)

 

33

Variation de juste valeur des placements en instruments de capitaux propres

19

 

74

 

(2)

Effet d'impôt

(1)

 

59

 

(13)

Écart de conversion de consolidation de la société-mère

(3 520)

 

1 057

 

(511)

Sous-total des éléments ne pouvant faire l'objet d'un reclassement en résultat

(3 497)

 

967

 

(493)

Écart de conversion de consolidation

1 207

 

(619)

 

93

Couverture de flux futurs

(202)

 

(246)

 

55

Variation du basis spread des opérations en monnaie étrangère

(4)

 

43

 

(39)

Quote-part du résultat global des sociétés mises en équivalence, net d'impôt

73

 

(135)

 

(142)

Autres éléments

(6)

 

1

 

(2)

Effet d'impôt

69

 

69

 

(9)

Sous-total des éléments pouvant faire l'objet d'un reclassement en résultat

1 137

 

(887)

 

(44)

Total autres éléments du résultat global (après impôt)

(2 360)

 

80

 

(537)

 

 

 

 

 

 

Résultat global

485

 

2 884

 

3 550

Part du Groupe

462

 

2 797

 

3 436

Intérêts ne conférant pas le contrôle

23

 

87

 

114

COMPTE DE RÉSULTAT CONSOLIDÉ

TOTAL

 

 

 

(non audité)

 

 

 

 

9 mois
2019

 

9 mois
2018

(en millions de dollars)(a)

 

 

 

 

 

 

Chiffre d'affaires

151 036

 

156 868

Droits d'accises

(18 172)

 

(19 074)

Produits des ventes

132 864

 

137 794

 

 

 

 

 

Achats, nets de variation de stocks

(88 009)

 

(92 396)

Autres charges d'exploitation

(20 165)

 

(20 571)

Charges d'exploration

(554)

 

(596)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(11 300)

 

(9 630)

Autres produits

735

 

1 356

Autres charges

(957)

 

(958)

 

 

 

 

 

Coût de l'endettement financier brut

(1 727)

 

(1 404)

Produits et charges de trésorerie et d'équivalents de trésorerie

(70)

 

(158)

Coût de l'endettement financier net

(1 797)

 

(1 562)

 

 

 

 

 

Autres produits financiers

649

 

851

Autres charges financières

(561)

 

(500)

 

 

 

 

 

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence

2 904

 

2 505

 

 

 

 

 

Charge d'impôt

(5 020)

 

(5 923)

Résultat net de l'ensemble consolidé

8 789

 

10 370

Part du Groupe

8 667

 

10 314

Intérêts ne conférant pas le contrôle

122

 

56

Résultat net par action (en $)

3,22

 

3,87

Résultat net dilué par action (en $)

3,20

 

3,85

(a) Excepté pour les résultats nets par action.

 

 

 

RÉSULTAT GLOBAL CONSOLIDÉ

TOTAL

 

 

 

(non audité)

 

9 mois
2019

 

9 mois
2018

(en millions de dollars)

 

Résultat net de l'ensemble consolidé

8 789

 

10 370

 

 

 

 

Autres éléments du résultat global

 

 

 

 

 

 

 

Pertes et gains actuariels

(54)

 

100

Variation de juste valeur des placements en instruments de capitaux propres

126

 

3

Effet d'impôt

13

 

(31)

Écart de conversion de consolidation de la société-mère

(3 994)

 

(3 141)

Sous-total des éléments ne pouvant faire l'objet d'un reclassement en résultat

(3 909)

 

(3 069)

Écart de conversion de consolidation

1 394

 

1 061

Couverture de flux futurs

(575)

 

310

Variation du basis spread des opérations en monnaie étrangère

50

 

(66)

Quote-part du résultat global des sociétés mises en équivalence, net d'impôt

326

 

(274)

Autres éléments

(4)

 

(4)

Effet d'impôt

176

 

(84)

Sous-total des éléments pouvant faire l'objet d'un reclassement en résultat

1 367

 

943

Total autres éléments du résultat global (après impôt)

(2 542)

 

(2 126)

 

 

 

 

Résultat global

6 247

 

8 244

Part du Groupe

6 099

 

8 242

Intérêts ne conférant pas le contrôle

148

 

2

BILAN CONSOLIDÉ

 

 

 

 

 

 

 

TOTAL

 

 

 

 

 

 

 

30 septembre
2019

 

30 juin 2019

 

31 décembre
2018

 

30 septembre
2018

(en millions de dollars)

(non audité)

 

(non audité)

 

 

(non audité)

 

 

 

 

 

 

 

 

ACTIF

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Actifs non courants

 

 

 

 

 

 

 

Immobilisations incorporelles

31 539

 

29 229

 

28 922

 

27 356

Immobilisations corporelles

116 900

 

118 063

 

113 324

 

115 136

Sociétés mises en équivalence : titres et prêts

27 172

 

26 473

 

23 444

 

23 402

Autres titres

1 738

 

1 660

 

1 421

 

1 602

Actifs financiers non courants

767

 

771

 

680

 

1 129

Impôts différés

5 689

 

6 022

 

6 663

 

5 186

Autres actifs non courants

2 264

 

2 306

 

2 509

 

3 167

Total actifs non courants

186 069

 

184 524

 

176 963

 

176 978

 

 

 

 

 

 

 

 

Actifs courants

 

 

 

 

 

 

 

Stocks

16 226

 

16 410

 

14 880

 

19 689

Clients et comptes rattachés

18 568

 

20 349

 

17 270

 

20 010

Autres créances

14 925

 

15 958

 

14 724

 

18 613

Actifs financiers courants

3 781

 

3 536

 

3 654

 

3 553

Trésorerie et équivalents de trésorerie

27 454

 

26 723

 

27 907

 

25 252

Actifs destinés à être cédés ou échangés

418

 

-

 

1 364

 

207

Total actifs courants

81 372

 

82 976

 

79 799

 

87 324

Total actif

267 441

 

267 500

 

256 762

 

264 302

 

 

 

 

 

 

 

 

PASSIF ET CAPITAUX PROPRES

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Capitaux propres

 

 

 

 

 

 

 

Capital

8 300

 

8 301

 

8 227

 

8 304

Primes et réserves consolidées

123 805

 

123 351

 

120 569

 

123 167

Écarts de conversion

(13 297)

 

(11 177)

 

(11 313)

 

(10 321)

Actions autodétenues

(3 814)

 

(3 613)

 

(1 843)

 

(2 957)

Total des capitaux propres - part du Groupe

114 994

 

116 862

 

115 640

 

118 193

Intérêts ne conférant pas le contrôle

2 319

 

2 362

 

2 474

 

2 430

Total des capitaux propres

117 313

 

119 224

 

118 114

 

120 623

 

 

 

 

 

 

 

 

Passifs non courants

 

 

 

 

 

 

 

Impôts différés

11 333

 

11 486

 

11 490

 

12 138

Engagements envers le personnel

3 273

 

3 375

 

3 363

 

3 308

Provisions et autres passifs non courants

20 903

 

21 629

 

21 432

 

18 740

Dettes financières non courantes

47 923

 

45 394

 

40 129

 

41 088

Total passifs non courants

83 432

 

81 884

 

76 414

 

75 274

 

 

 

 

 

 

 

 

Passifs courants

 

 

 

 

 

 

 

Fournisseurs et comptes rattachés

26 237

 

27 059

 

26 134

 

28 100

Autres créditeurs et dettes diverses

24 728

 

22 686

 

22 246

 

24 429

Dettes financières courantes

14 631

 

16 221

 

13 306

 

15 180

Autres passifs financiers courants

769

 

426

 

478

 

669

Passifs relatifs aux actifs destinés à être cédés ou échangés

331

 

-

 

70

 

27

Total passifs courants

66 696

 

66 392

 

62 234

 

68 405

Total passif et capitaux propres

267 441

 

267 500

 

256 762

 

264 302

TABLEAU DE FLUX DE TRÉSORERIE CONSOLIDÉ

 

 

 

 

 

TOTAL

 

 

 

 

 

(non audité)

 

3ème trimestre
2019

 

2ème trimestre
2019

 

3ème trimestre
2018

(en millions de dollars)

 

 

 

 

 

 

 

 

FLUX DE TRÉSORERIE D’EXPLOITATION

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Résultat net de l’ensemble consolidé

2 845

 

2 804

 

4 087

Amortissements et pertes de valeur des immobilisations corporelles et incorporelles

4 242

 

3 819

 

3 477

Provisions et impôts différés

235

 

239

 

320

(Plus) Moins-value sur cessions d'actifs

(74)

 

(191)

 

(267)

Dividendes moins quote-part des résultats des sociétés mises en équivalence

(876)

 

(168)

 

(416)

Diminution (augmentation) du besoin en fonds de roulement

1 523

 

(317)

 

(1 578)

Autres, nets

311

 

65

 

113

Flux de trésorerie d'exploitation

8 206

 

6 251

 

5 736

 

 

 

 

 

 

FLUX DE TRÉSORERIE D'INVESTISSEMENT

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Investissements corporels et incorporels

(2 210)

 

(2 881)

 

(3 352)

Coût d'acquisition de sociétés consolidées, net de la trésorerie acquise

(4 385)

 

(208)

 

(2 714)

Coût d'acquisition de titres

(258)

 

(437)

 

(271)

Augmentation des prêts non courants

(242)

 

(370)

 

(147)

Investissements

(7 095)

 

(3 896)

 

(6 484)

Produits de cession d'actifs corporels et incorporels

63

 

155

 

113

Produits de cession de titres consolidés, net de la trésorerie cédée

(1)

 

(1)

 

(11)

Produits de cession d'autres titres

40

 

58

 

107

Remboursement de prêts non courants

162

 

353

 

688

Désinvestissements

264

 

565

 

897

Flux de trésorerie d'investissement

(6 831)

 

(3 331)

 

(5 587)

 

 

 

 

 

 

FLUX DE TRÉSORERIE DE FINANCEMENT

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Variation de capital :

 

 

 

 

 

- actionnaires de la société mère

1

 

449

 

16

- actions propres

(420)

 

(1 279)

 

(844)

Dividendes payés :

 

 

 

 

 

- aux actionnaires de la société mère

-

 

(2 935)

 

-

- aux intérêts ne conférant pas le contrôle

(21)

 

(93)

 

(9)

Emission nette de titres subordonnés à durée indéterminée

-

 

-

 

-

Rémunération des titres subordonnés à durée indéterminée

-

 

(175)

 

-

Autres opérations avec les intérêts ne conférant pas le contrôle

-

 

-

 

(621)

Émission nette d'emprunts non courants

4 466

 

2 331

 

2 146

Variation des dettes financières courantes

(3 209)

 

37

 

(1 965)

Variation des actifs et passifs financiers courants

(310)

 

(164)

 

69

Flux de trésorerie de financement

507

 

(1 829)

 

(1 208)

Augmentation (diminution) de la trésorerie

1 882

 

1 091

 

(1 059)

Incidence des variations de change

(1 151)

 

200

 

(164)

Trésorerie en début de période

26 723

 

25 432

 

26 475

Trésorerie à fin de période

27 454

 

26 723

 

25 252

TABLEAU DE FLUX DE TRÉSORERIE CONSOLIDÉ

 

 

 

TOTAL

 

 

 

(non audité)

 

9 mois
2019

 

9 mois
2018

(en millions de dollars)

 

 

 

 

 

FLUX DE TRÉSORERIE D’EXPLOITATION

 

 

 

 

 

 

 

Résultat net de l’ensemble consolidé

8 789

 

10 370

Amortissements et pertes de valeur des immobilisations corporelles et incorporelles

11 777

 

10 031

Provisions et impôts différés

614

 

469

(Plus) Moins-value sur cessions d'actifs

(438)

 

(540)

Dividendes moins quote-part des résultats des sociétés mises en équivalence

(1 350)

 

(973)

Diminution (augmentation) du besoin en fonds de roulement

(1 764)

 

(5 656)

Autres, nets

458

 

362

Flux de trésorerie d'exploitation

18 086

 

14 063

 

 

 

 

FLUX DE TRÉSORERIE D'INVESTISSEMENT

 

 

 

 

 

 

 

Investissements corporels et incorporels

(7 795)

 

(12 530)

Coût d'acquisition de sociétés consolidées, net de la trésorerie acquise

(4 593)

 

(3 428)

Coût d'acquisition de titres

(1 448)

 

(579)

Augmentation des prêts non courants

(742)

 

(458)

Investissements

(14 578)

 

(16 995)

Produits de cession d'actifs corporels et incorporels

226

 

2 395

Produits de cession de titres consolidés, net de la trésorerie cédée

145

 

(15)

Produits de cession d'autres titres

306

 

691

Remboursement de prêts non courants

649

 

1 685

Désinvestissements

1 326

 

4 756

Flux de trésorerie d'investissement

(13 252)

 

(12 239)

 

 

 

 

FLUX DE TRÉSORERIE DE FINANCEMENT

 

 

 

 

 

 

 

Variation de capital :

 

 

 

- actionnaires de la société mère

451

 

498

- actions propres

(2 190)

 

(2 584)

Dividendes payés :

 

 

 

- aux actionnaires de la société mère

(4 765)

 

(4 208)

- aux intérêts ne conférant pas le contrôle

(114)

 

(93)

Emission nette de titres subordonnés à durée indéterminée

-

 

-

Rémunération des titres subordonnés à durée indéterminée

(315)

 

(266)

Autres opérations avec les intérêts ne conférant pas le contrôle

(150)

 

(621)

Émission nette d'emprunts non courants

8 047

 

(282)

Variation des dettes financières courantes

(4 698)

 

(996)

Variation des actifs et passifs financiers courants

(368)

 

(555)

Flux de trésorerie de financement

(4 102)

 

(9 107)

Augmentation (diminution) de la trésorerie

732

 

(7 283)

Incidence des variations de change

(1 185)

 

(650)

Trésorerie en début de période

27 907

 

33 185

Trésorerie à fin de période

27 454

 

25 252

VARIATION DES CAPITAUX PROPRES CONSOLIDÉS

TOTAL

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(non audité)

 

Actions émises

Primes et

réserves

consolidées

Écarts de
conversion

 

Actions autodétenues

 

Capitaux propres -
part du Groupe

Intérêts ne
conférant
pas le contrôle

 

Capitaux
propres

(en millions de dollars)

Nombre

Montant

 

Nombre

Montant

 

 

Au 1er janvier 2018

2 528 989 616

7 882

112 040

(7 908)

 

(8 376 756)

(458)

 

111 556

2 481

 

114 037

Résultat net des neuf premiers mois 2018

-

-

10 314

-

 

-

-

 

10 314

56

 

10 370

Autres éléments du résultat global

-

-

341

(2 413)

 

-

-

 

(2 072)

(54)

 

(2 126)

Résultat Global

-

-

10 655

(2 413)

 

-

-

 

8 242

2

 

8 244

Dividendes

-

-

(6 078)

-

 

-

-

 

(6 078)

(93)

 

(6 171)

Émissions d'actions

137 393 893

422

7 265

-

 

-

-

 

7 687

-

 

7 687

Rachats d'actions

-

-

-

-

 

(45 047 172)

(2 740)

 

(2 740)

-

 

(2 740)

Cessions d'actions(a)

-

-

(241)

-

 

4 079 257

241

 

-

-

 

-

Paiements en actions

-

-

246

-

 

-

-

 

246

-

 

246

Annulation d'actions

-

-

-

-

 

-

-

 

-

-

 

-

Emission nette de titres
subordonnés à durée indéterminée

-

-

-

-

 

-

-

 

-

-

 

-

Rémunération des titres
subordonnés à durée indéterminée

-

-

(239)

-

 

-

-

 

(239)

-

 

(239)

Autres opérations avec les intérêts

ne conférant pas le contrôle

-

-

(455)

-

 

-

-

 

(455)

(57)

 

(512)

Autres éléments

-

-

(26)

-

 

-

-

 

(26)

97

 

71

Au 30 septembre 2018

2 666 383 509

8 304

123 167

(10 321)

 

(49 344 671)

(2 957)

 

118 193

2 430

 

120 623

Résultat net du 1er octobre
au 31 décembre 2018

-

-

1 132

-

 

-

-

 

1 132

48

 

1 180

Autres éléments du résultat global

-

-

(361)

(992)

 

-

-

 

(1 353)

(15)

 

(1 368)

Résultat Global

-

-

771

(992)

 

-

-

 

(221)

33

 

(188)

Dividendes

-

-

(1 803)

-

 

-

-

 

(1 803)

(4)

 

(1 807)

Émissions d'actions

18 809 197

54

1 101

-

 

-

-

 

1 155

-

 

1 155

Rachats d'actions

-

-

-

-

 

(27 719 309)

(1 588)

 

(1 588)

-

 

(1 588)

Cessions d'actions(a)

-

-

1

-

 

-

(1)

 

-

-

 

-

Paiements en actions

-

-

48

-

 

-

-

 

48

-

 

48

Annulation d'actions

(44 590 699)

(131)

(2 572)

-

 

44 590 699

2 703

 

-

-

 

-

Emission nette de titres
subordonnés à durée indéterminée

-

-

-

-

 

-

-

 

-

-

 

-

Rémunération des titres
subordonnés à durée indéterminée

-

-

(76)

-

 

-

-

 

(76)

-

 

(76)

Autres opérations avec les intérêts

ne conférant pas le contrôle

-

-

(62)

-

 

-

-

 

(62)

(42)

 

(104)

Autres éléments

-

-

(6)

-

 

-

-

 

(6)

57

 

51

Au 31 décembre 2018

2 640 602 007

8 227

120 569

(11 313)

 

(32 473 281)

(1 843)

 

115 640

2 474

 

118 114

Résultat net des neuf premiers mois 2019

-

-

8 667

-

 

-

-

 

8 667

122

 

8 789

Autres éléments du résultat global

-

-

(584)

(1 984)

 

-

-

 

(2 568)

26

 

(2 542)

Résultat Global

-

-

8 083

(1 984)

 

-

-

 

6 099

148

 

6 247

Dividendes

-

-

(5 781)

-

 

-

-

 

(5 781)

(114)

 

(5 895)

Émissions d'actions

26 388 503

73

1 269

-

 

-

-

 

1 342

-

 

1 342

Rachats d'actions

-

-

-

-

 

(40 871 207)

(2 189)

 

(2 189)

-

 

(2 189)

Cessions d'actions(a)

-

-

(218)

-

 

4 278 158

218

 

-

-

 

-

Paiements en actions

-

-

157

-

 

-

-

 

157

-

 

157

Annulation d'actions

-

-

-

-

 

-

-

 

-

-

 

-

Emission nette de titres
subordonnés à durée indéterminée

-

-

(4)

-

 

-

-

 

(4)

-

 

(4)

Rémunération des titres
subordonnés à durée indéterminée

-

-

(280)

-

 

-

-

 

(280)

-

 

(280)

Autres opérations avec les intérêts


ne conférant pas le contrôle

-

-

-

-

 

-

-

 

-

(150)

 

(150)

Autres éléments

-

-

10

-

 

-

-

 

10

(39)

 

(29)

Au 30 septembre 2019

2 666 990 510

8 300

123 805

(13 297)

 

(69 066 330)

(3 814)

 

114 994

2 319

 

117 313

(a)Actions propres destinées à la couverture des plans d'actions gratuites dont bénéficient les salariés du Groupe.

 

 

 

 

 

INFORMATIONS PAR SECTEUR D'ACTIVITÉ

TOTAL

(non audité)

3ème trimestre 2019

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

1 631

3 667

21 338

21 951

2

-

48 589

Chiffre d'affaires Groupe

7 761

573

8 341

155

15

(16 845)

-

Droits d'accises

-

-

(713)

(5 338)

-

-

(6 051)

Produits des ventes

9 392

4 240

28 966

16 768

17

(16 845)

42 538

Charges d'exploitation

(3 999)

(3 558)

(27 518)

(15 963)

(163)

16 845

(34 356)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(3 136)

(361)

(413)

(247)

(16)

-

(4 173)

Résultat opérationnel

2 257

321

1 035

558

(162)

-

4 009

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

77

898

5

(15)

9

-

974

Impôts du résultat opérationnel net

(1 094)

(222)

(221)

(164)

70

-

(1 631)

Résultat opérationnel net

1 240

997

819

379

(83)

-

3 352

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(507)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

(45)

Résultat net - part du groupe

 

 

 

 

 

 

2 800

 

 

 

 

 

 

 

 

3ème trimestre 2019 (éléments d'ajustements)(a)

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

-

12

-

-

-

-

12

Chiffre d'affaires Groupe

-

-

-

-

-

-

-

Droits d'accises

-

-

-

-

-

-

-

Produits des ventes

-

12

-

-

-

-

12

Charges d'exploitation

(100)

(41)

(96)

22

-

-

(215)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(153)

(9)

(22)

(2)

-

-

(186)

Résultat opérationnel (b)

(253)

(38)

(118)

20

-

-

(389)

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

(90)

599

(23)

(53)

-

-

433

Impôts du résultat opérationnel net

(151)

(138)

8

(1)

-

-

(282)

Résultat opérationnel net (b)

(494)

423

(133)

(34)

-

-

(238)

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(4)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

25

Résultat net - part du groupe

 

 

 

 

 

 

(217)

 

 

 

 

 

 

 

 

(a) Les éléments d'ajustement incluent les éléments non récurrents, l'effet de stock et l'effet des variations de juste valeur.

(b) Dont effet stock

 

 

 

 

 

 

 

- Sur le résultat opérationnel

-

-

(94)

25

-

 

 

- Sur le résultat opérationnel net

-

-

(90)

19

-

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3ème trimestre 2019 (ajusté)

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

1 631

3 655

21 338

21 951

2

-

48 577

Chiffre d'affaires Groupe

7 761

573

8 341

155

15

(16 845)

-

Droits d'accises

-

-

(713)

(5 338)

-

-

(6 051)

Produits des ventes

9 392

4 228

28 966

16 768

17

(16 845)

42 526

Charges d'exploitation

(3 899)

(3 517)

(27 422)

(15 985)

(163)

16 845

(34 141)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(2 983)

(352)

(391)

(245)

(16)

-

(3 987)

Résultat opérationnel ajusté

2 510

359

1 153

538

(162)

-

4 398

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

167

299

28

38

9

-

541

Impôts du résultat opérationnel net

(943)

(84)

(229)

(163)

70

-

(1 349)

Résultat opérationnel net ajusté

1 734

574

952

413

(83)

-

3 590

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(503)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

(70)

Résultat net ajusté - part du groupe

 

 

 

 

 

 

3 017

 

 

 

 

 

 

 

 

3ème trimestre 2019

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Investissements

2 077

4 331

386

276

25

 

7 095

Désinvestissements

23

192

14

30

5

 

264

Flux de trésorerie d'exploitation

5 007

401

1 575

1 483

(260)

 

8 206

INFORMATIONS PAR SECTEUR D'ACTIVITÉ

TOTAL

(non audité)

2ème trimestre 2019

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

2 273

3 789

22 509

22 671

-

-

51 242

Chiffre d'affaires Groupe

7 586

632

8 293

139

36

(16 686)

-

Droits d'accises

-

-

(761)

(5 279)

-

-

(6 040)

Produits des ventes

9 859

4 421

30 041

17 531

36

(16 686)

45 202

Charges d'exploitation

(4 205)

(3 878)

(29 168)

(16 844)

(229)

16 686

(37 638)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(2 687)

(328)

(389)

(237)

(20)

-

(3 661)

Résultat opérationnel

2 967

215

484

450

(213)

-

3 903

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

173

661

111

111

26

-

1 082

Impôts du résultat opérationnel net

(1 161)

(450)

46

(170)

64

-

(1 671)

Résultat opérationnel net

1 979

426

641

391

(123)

-

3 314

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(510)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

(48)

Résultat net - part du groupe

 

 

 

 

 

 

2 756

 

 

 

 

 

 

 

 

2ème trimestre 2019 (éléments d'ajustements)(a)

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

-

(59)

-

-

-

-

(59)

Chiffre d'affaires Groupe

-

-

-

-

-

-

-

Droits d'accises

-

-

-

-

-

-

-

Produits des ventes

-

(59)

-

-

-

-

(59)

Charges d'exploitation

-

(54)

(43)

(34)

-

-

(131)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(43)

(11)

(10)

-

-

-

(64)

Résultat opérationnel (b)

(43)

(124)

(53)

(34)

-

-

(254)

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

-

407

(49)

(7)

-

-

351

Impôts du résultat opérationnel net

-

(286)

28

9

-

-

(249)

Résultat opérationnel net (b)

(43)

(3)

(74)

(32)

-

-

(152)

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(4)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

25

Résultat net - part du groupe

 

 

 

 

 

 

(131)

 

 

 

 

 

 

 

 

(a) Les éléments d'ajustement incluent les éléments non récurrents, l'effet de stock et l'effet des variations de juste valeur.

(b) Dont effet stock

 

 

 

 

 

 

 

- Sur le résultat opérationnel

-

-

(6)

(34)

-

 

 

- Sur le résultat opérationnel net

-

-

(1)

(25)

-

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2ème trimestre 2019 (ajusté)

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

2 273

3 848

22 509

22 671

-

-

51 301

Chiffre d'affaires Groupe

7 586

632

8 293

139

36

(16 686)

-

Droits d'accises

-

-

(761)

(5 279)

-

-

(6 040)

Produits des ventes

9 859

4 480

30 041

17 531

36

(16 686)

45 261

Charges d'exploitation

(4 205)

(3 824)

(29 125)

(16 810)

(229)

16 686

(37 507)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(2 644)

(317)

(379)

(237)

(20)

-

(3 597)

Résultat opérationnel ajusté

3 010

339

537

484

(213)

-

4 157

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

173

254

160

118

26

-

731

Impôts du résultat opérationnel net

(1 161)

(164)

18

(179)

64

-

(1 422)

Résultat opérationnel net ajusté

2 022

429

715

423

(123)

-

3 466

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(506)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

(73)

Résultat net ajusté - part du groupe

 

 

 

 

 

 

2 887

 

 

 

 

 

 

 

 

2ème trimestre 2019

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Investissements

2 257

857

363

383

36

 

3 896

Désinvestissements

60

349

70

85

1

 

565

Flux de trésorerie d'exploitation

3 768

641

1 658

611

(427)

 

6 251

INFORMATIONS PAR SECTEUR D'ACTIVITÉ

TOTAL

(non audité)

3ème trimestre 2018

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

2 433

5 568

23 572

23 144

-

-

54 717

Chiffre d'affaires Groupe

8 255

575

9 280

242

12

(18 364)

-

Droits d'accises

-

-

(823)

(5 494)

-

-

(6 317)

Produits des ventes

10 688

6 143

32 029

17 892

12

(18 364)

48 400

Charges d'exploitation

(4 271)

(5 660)

(30 593)

(17 147)

(151)

18 364

(39 458)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(2 585)

(213)

(294)

(176)

(11)

-

(3 279)

Résultat opérationnel

3 832

270

1 142

569

(150)

-

5 663

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

449

445

221

109

39

-

1 263

Impôts du résultat opérationnel net

(1 853)

(155)

(292)

(166)

146

-

(2 320)

Résultat opérationnel net

2 428

560

1 071

512

35

-

4 606

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(519)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

(130)

Résultat net - part du groupe

 

 

 

 

 

 

3 957

 

 

 

 

 

 

 

 

3ème trimestre 2018 (éléments d'ajustements)(a)

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

-

-

-

-

-

-

-

Chiffre d'affaires Groupe

-

-

-

-

-

-

-

Droits d'accises

-

-

-

-

-

-

-

Produits des ventes

-

-

-

-

-

-

-

Charges d'exploitation

(50)

(64)

176

47

-

-

109

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(65)

(39)

-

-

-

-

(104)

Résultat opérationnel (b)

(115)

(103)

176

47

-

-

5

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

39

(25)

9

-

-

-

23

Impôts du résultat opérationnel net

65

(9)

(52)

(9)

-

-

(5)

Résultat opérationnel net (b)

(11)

(137)

133

38

-

-

23

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(44)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

20

Résultat net - part du groupe

 

 

 

 

 

 

(1)

 

 

 

 

 

 

 

 

(a) Les éléments d'ajustement incluent les éléments non récurrents, l'effet de stock et l'effet des variations de juste valeur.

(b) Dont effet stock

 

 

 

 

 

 

 

- Sur le résultat opérationnel

-

-

179

47

-

 

 

- Sur le résultat opérationnel net

-

-

135

38

-

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3ème trimestre 2018 (ajusté)

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

2 433

5 568

23 572

23 144

-

-

54 717

Chiffre d'affaires Groupe

8 255

575

9 280

242

12

(18 364)

-

Droits d'accises

-

-

(823)

(5 494)

-

-

(6 317)

Produits des ventes

10 688

6 143

32 029

17 892

12

(18 364)

48 400

Charges d'exploitation

(4 221)

(5 596)

(30 769)

(17 194)

(151)

18 364

(39 567)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(2 520)

(174)

(294)

(176)

(11)

-

(3 175)

Résultat opérationnel ajusté

3 947

373

966

522

(150)

-

5 658

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

410

470

212

109

39

-

1 240

Impôts du résultat opérationnel net

(1 918)

(146)

(240)

(157)

146

-

(2 315)

Résultat opérationnel net ajusté

2 439

697

938

474

35

-

4 583

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(475)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

(150)

Résultat net ajusté - part du groupe

 

 

 

 

 

 

3 958

 

 

 

 

 

 

 

 

3ème trimestre 2018

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Investissements

2 472

3 325

377

293

17

 

6 484

Désinvestissements

494

198

88

117

-

 

897

Flux de trésorerie d'exploitation

4 431

(164)

1 338

752

(621)

 

5 736

 

 

 

 

 

 

 

 

INFORMATIONS PAR SECTEUR D'ACTIVITÉ

TOTAL

(non audité)

9 mois 2019

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

5 698

13 875

65 558

65 901

4

-

151 036

Chiffre d'affaires Groupe

23 063

1 832

24 651

456

78

(50 080)

-

Droits d'accises

-

-

(2 250)

(15 922)

-

-

(18 172)

Produits des ventes

28 761

15 707

87 959

50 435

82

(50 080)

132 864

Charges d'exploitation

(12 233)

(13 845)

(84 020)

(48 141)

(569)

50 080

(108 728)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(8 352)

(1 004)

(1 176)

(717)

(51)

-

(11 300)

Résultat opérationnel

8 176

858

2 763

1 577

(538)

-

12 836

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

444

1 939

265

86

36

-

2 770

Impôts du résultat opérationnel net

(3 679)

(845)

(467)

(498)

194

-

(5 295)

Résultat opérationnel net

4 941

1 952

2 561

1 165

(308)

-

10 311

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(1 522)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

(122)

Résultat net - part du groupe

 

 

 

 

 

 

8 667

 

 

 

 

 

 

 

 

9 mois 2019 (éléments d'ajustements)(a)

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

-

(74)

-

-

-

-

(74)

Chiffre d'affaires Groupe

-

-

-

-

-

-

-

Droits d'accises

-

-

-

-

-

-

-

Produits des ventes

-

(74)

-

-

-

-

(74)

Charges d'exploitation

(100)

(153)

353

62

-

-

162

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(196)

(20)

(32)

(2)

-

-

(250)

Résultat opérationnel (b)

(296)

(247)

321

60

-

-

(162)

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

(90)

1 012

(70)

(60)

-

-

792

Impôts du résultat opérationnel net

(151)

(408)

(113)

(14)

-

-

(686)

Résultat opérationnel net (b)

(537)

357

138

(14)

-

-

(56)

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(12)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

72

Résultat net - part du groupe

 

 

 

 

 

 

4

 

 

 

 

 

 

 

 

(a) Les éléments d'ajustement incluent les éléments non récurrents, l'effet de stock et l'effet des variations de juste valeur.

(b) Dont effet stock

 

 

 

 

 

 

 

- Sur le résultat opérationnel

-

-

392

65

-

 

 

- Sur le résultat opérationnel net

-

-

254

46

-

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

9 mois 2019 (ajusté)

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

5 698

13 949

65 558

65 901

4

-

151 110

Chiffre d'affaires Groupe

23 063

1 832

24 651

456

78

(50 080)

-

Droits d'accises

-

-

(2 250)

(15 922)

-

-

(18 172)

Produits des ventes

28 761

15 781

87 959

50 435

82

(50 080)

132 938

Charges d'exploitation

(12 133)

(13 692)

(84 373)

(48 203)

(569)

50 080

(108 890)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(8 156)

(984)

(1 144)

(715)

(51)

-

(11 050)

Résultat opérationnel ajusté

8 472

1 105

2 442

1 517

(538)

-

12 998

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

534

927

335

146

36

-

1 978

Impôts du résultat opérationnel net

(3 528)

(437)

(354)

(484)

194

-

(4 609)

Résultat opérationnel net ajusté

5 478

1 595

2 423

1 179

(308)

-

10 367

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(1 510)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

(194)

Résultat net ajusté - part du groupe

 

 

 

 

 

 

8 663

 

 

 

 

 

 

 

 

9 mois 2019

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Investissements

6 359

6 306

1 034

803

76

 

14 578

Désinvestissements

112

766

253

187

8

 

1 326

Flux de trésorerie d'exploitation

12 711

1 934

2 695

2 326

(1 580)

 

18 086

INFORMATIONS PAR SECTEUR D'ACTIVITÉ

TOTAL

(non audité)

9 mois 2018

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

7 770

13 455

68 660

66 980

3

-

156 868

Chiffre d'affaires Groupe

22 678

1 536

26 676

733

46

(51 669)

-

Droits d'accises

-

-

(2 537)

(16 537)

-

-

(19 074)

Produits des ventes

30 448

14 991

92 799

51 176

49

(51 669)

137 794

Charges d'exploitation

(12 992)

(13 783)

(88 841)

(49 066)

(550)

51 669

(113 563)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(7 146)

(1 020)

(911)

(522)

(31)

-

(9 630)

Résultat opérationnel

10 310

188

3 047

1 588

(532)

-

14 601

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

1 026

1 240

638

302

48

-

3 254

Impôts du résultat opérationnel net

(4 972)

(392)

(675)

(463)

327

-

(6 175)

Résultat opérationnel net

6 364

1 036

3 010

1 427

(157)

-

11 680

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(1 310)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

(56)

Résultat net - part du groupe

 

 

 

 

 

 

10 314

 

 

 

 

 

 

 

 

9 mois 2018 (éléments d'ajustements)(a)

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

-

13

-

-

-

-

13

Chiffre d'affaires Groupe

-

-

-

-

-

-

-

Droits d'accises

-

-

-

-

-

-

-

Produits des ventes

-

13

-

-

-

-

13

Charges d'exploitation

(200)

(165)

707

152

(9)

-

485

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(65)

(485)

-

-

-

-

(550)

Résultat opérationnel (b)

(265)

(637)

707

152

(9)

-

(52)

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

(128)

(40)

34

-

-

-

(134)

Impôts du résultat opérationnel net

186

(30)

(210)

(44)

-

-

(98)

Résultat opérationnel net (b)

(207)

(707)

531

108

(9)

-

(284)

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(63)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

266

Résultat net - part du groupe

 

 

 

 

 

 

(81)

 

 

 

 

 

 

 

 

(a) Les éléments d'ajustement incluent les éléments non récurrents, l'effet de stock et l'effet des variations de juste valeur.

(b) Dont effet stock

 

 

 

 

 

 

 

- Sur le résultat opérationnel

-

-

710

152

-

 

 

- Sur le résultat opérationnel net

-

-

550

108

-

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

9 mois 2018 (ajusté)

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Chiffre d'affaires hors Groupe

7 770

13 442

68 660

66 980

3

-

156 855

Chiffre d'affaires Groupe

22 678

1 536

26 676

733

46

(51 669)

-

Droits d'accises

-

-

(2 537)

(16 537)

-

-

(19 074)

Produits des ventes

30 448

14 978

92 799

51 176

49

(51 669)

137 781

Charges d'exploitation

(12 792)

(13 618)

(89 548)

(49 218)

(541)

51 669

(114 048)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(7 081)

(535)

(911)

(522)

(31)

-

(9 080)

Résultat opérationnel ajusté

10 575

825

2 340

1 436

(523)

-

14 653

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence et autres éléments

1 154

1 280

604

302

48

-

3 388

Impôts du résultat opérationnel net

(5 158)

(362)

(465)

(419)

327

-

(6 077)

Résultat opérationnel net ajusté

6 571

1 743

2 479

1 319

(148)

-

11 964

Coût net de la dette nette

 

 

 

 

 

 

(1 247)

Intérêts ne conférant pas le contrôle

 

 

 

 

 

 

(322)

Résultat net ajusté - part du groupe

 

 

 

 

 

 

10 395

 

 

 

 

 

 

 

 

9 mois 2018

Exploration

&

Production

Integrated Gas,

Renewables

& Power

Raffinage

-

Chimie

Marketing

&

Services

Holding

Éliminations

de

consolidation

Total

(en millions de dollars)

Investissements

10 629

4 347

1 113

831

75

 

16 995

Désinvestissements

3 136

790

437

390

3

 

4 756

Flux de trésorerie d'exploitation

12 227

162

1 228

1 533

(1 087)

 

14 063

 

 

 

 

 

 

 

 

Réconciliation des informations par secteur avec les états financiers consolidés

TOTAL

(non audité)

 

 

 

 

 

 

3ème trimestre 2019

 

 

Éléments
d'ajustement(a)

 

Compte de
résultat
consolidé

(en millions de dollars)

Ajusté

 

 

Chiffre d'affaires

48 577

 

12

 

48 589

Droits d'accises

(6 051)

 

-

 

(6 051)

Produits des ventes

42 526

 

12

 

42 538

 

 

 

 

 

 

Achats, nets de variation de stocks

(27 805)

 

(93)

 

(27 898)

Autres charges d'exploitation

(6 240)

 

(122)

 

(6 362)

Charges d'exploration

(96)

 

-

 

(96)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(3 987)

 

(186)

 

(4 173)

Autres produits

167

 

-

 

167

Autres charges

(132)

 

(427)

 

(559)

 

 

 

 

 

 

Coût de l'endettement financier brut

(594)

 

(4)

 

(598)

Produits et charges de trésorerie et d'équivalents de trésorerie

-

 

-

 

-

Coût de l'endettement financier net

(594)

 

(4)

 

(598)

 

 

 

 

 

 

Autres produits financiers

163

 

-

 

163

Autres charges financières

(178)

 

-

 

(178)

 

 

 

 

 

 

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence

521

 

860

 

1 381

 

 

 

 

 

 

Charge d'impôt

(1 258)

 

(282)

 

(1 540)

Résultat net de l'ensemble consolidé

3 087

 

(242)

 

2 845

Part du Groupe

3 017

 

(217)

 

2 800

Intérêts ne conférant pas le contrôle

70

 

(25)

 

45

 

 

 

 

 

 

(a) Les éléments d'ajustement incluent les éléments non récurrents, l'effet de stock et l'effet des variations de juste valeur.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3ème trimestre 2018

 

 

Éléments
d'ajustement(a)

 

Compte de

résultat
consolidé

(en millions de dollars)

Ajusté

 

 

Chiffre d'affaires

54 717

 

-

 

54 717

Droits d'accises

(6 317)

 

-

 

(6 317)

Produits des ventes

48 400

 

-

 

48 400

 

 

 

 

 

 

Achats, nets de variation de stocks

(32 567)

 

216

 

(32 351)

Autres charges d'exploitation

(6 766)

 

(107)

 

(6 873)

Charges d'exploration

(234)

 

-

 

(234)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(3 175)

 

(104)

 

(3 279)

Autres produits

465

 

116

 

581

Autres charges

(209)

 

(146)

 

(355)

 

 

 

 

 

 

Coût de l'endettement financier brut

(492)

 

(44)

 

(536)

Produits et charges de trésorerie et d'équivalents de trésorerie

(63)

 

-

 

(63)

Coût de l'endettement financier net

(555)

 

(44)

 

(599)

 

 

 

 

 

 

Autres produits financiers

290

 

-

 

290

Autres charges financières

(171)

 

-

 

(171)

 

 

 

 

 

 

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence

865

 

53

 

918

 

 

 

 

 

 

Charge d'impôt

(2 235)

 

(5)

 

(2 240)

Résultat net de l'ensemble consolidé

4 108

 

(21)

 

4 087

Part du Groupe

3 958

 

(1)

 

3 957

Intérêts ne conférant pas le contrôle

150

 

(20)

 

130

 

 

 

 

 

 

(a) Les éléments d'ajustement incluent les éléments non récurrents, l'effet de stock et l'effet des variations de juste valeur.

Réconciliation des informations par secteur avec les états financiers consolidés

TOTAL

(non audité)

 

 

 

 

 

9 mois 2019

 

 

Éléments
d'ajustement(a)

Compte de
résultat

consolidé

(en millions de dollars)

Ajusté

 

Chiffre d'affaires

151 110

 

(74)

151 036

Droits d'accises

(18 172)

 

-

(18 172)

Produits des ventes

132 938

 

(74)

132 864

 

 

 

 

 

Achats, nets de variation de stocks

(88 338)

 

329

(88 009)

Autres charges d'exploitation

(19 998)

 

(167)

(20 165)

Charges d'exploration

(554)

 

-

(554)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(11 050)

 

(250)

(11 300)

Autres produits

620

 

115

735

Autres charges

(322)

 

(635)

(957)

 

 

 

 

 

Coût de l'endettement financier brut

(1 715)

 

(12)

(1 727)

Produits et charges de trésorerie et d'équivalents de trésorerie

(70)

 

-

(70)

Coût de l'endettement financier net

(1 785)

 

(12)

(1 797)

 

 

 

 

 

Autres produits financiers

649

 

-

649

Autres charges financières

(561)

 

-

(561)

 

 

 

 

 

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence

1 592

 

1 312

2 904

 

 

 

 

 

Charge d'impôt

(4 334)

 

(686)

(5 020)

Résultat net de l'ensemble consolidé

8 857

 

(68)

8 789

Part du Groupe

8 663

 

4

8 667

Intérêts ne conférant pas le contrôle

194

 

(72)

122

 

 

 

 

 

(a) Les éléments d'ajustement incluent les éléments non récurrents, l'effet de stock et l'effet des variations de juste valeur.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

9 mois 2018

 

 

Éléments
d'ajustement(a)

Compte de
résultat

consolidé

(en millions de dollars)

Ajusté

 

Chiffre d'affaires

156 855

 

13

156 868

Droits d'accises

(19 074)

 

-

(19 074)

Produits des ventes

137 781

 

13

137 794

 

 

 

 

 

Achats, nets de variation de stocks

(93 190)

 

794

(92 396)

Autres charges d'exploitation

(20 262)

 

(309)

(20 571)

Charges d'exploration

(596)

 

-

(596)

Amortissements et dépréciations des immobilisations corporelles et droits miniers

(9 080)

 

(550)

(9 630)

Autres produits

1 093

 

263

1 356

Autres charges

(324)

 

(634)

(958)

 

 

 

 

 

Coût de l'endettement financier brut

(1 341)

 

(63)

(1 404)

Produits et charges de trésorerie et d'équivalents de trésorerie

(158)

 

-

(158)

Coût de l'endettement financier net

(1 499)

 

(63)

(1 562)

 

 

 

 

 

Autres produits financiers

851

 

-

851

Autres charges financières

(500)

 

-

(500)

 

 

 

 

 

Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence

2 268

 

237

2 505

 

 

 

 

 

Charge d'impôt

(5 825)

 

(98)

(5 923)

Résultat net de l'ensemble consolidé

10 717

 

(347)

10 370

Part du Groupe

10 395

 

(81)

10 314

Intérêts ne conférant pas le contrôle

322

 

(266)

56

 

 

 

 

 

(a) Les éléments d'ajustement incluent les éléments non récurrents, l'effet de stock et l'effet des variations de juste valeur.

 

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