Rimini Street 宣佈1.4億美元再融資

本次交易將為未來三年釋放逾9500萬美元現金流

拉斯維加斯--()--(美國商業資訊)-- Rimini Street, Inc. (Nasdaq: RMNI) 是全球企業軟體產品和服務提供者,也是甲骨文和SAP軟體產品第三方支援服務的主要提供商。該公司今天宣佈,已與投資人集團簽署具有約束力的協議,包括最大股東Adams Street Partners對Rimini Street進行第四輪入股,透過發行價值1.4億美元的A系列可轉換優先股和290萬股普通股,為其當前的信貸融資進行再融資。本次交易尚需股東表決以及達成某些其他特定成交條件方可完成。Rimini Street大部分普通股持有人已同意投票支持本次交易,Rimini Street預期本次交易將於2018年第三季完成。

與當前的信貸融通相比,本次交易可望在未來三年釋放逾9,500萬美元的現金流。當前信貸融通的預期融資期限為2020年,本次交易之後,新融資的預期融資期限將延長至2023年,屆時持有人可以全額贖回優先股。

A系列可轉換優先股的原始發行折扣為5%,轉換價格為每普通股10.00美元(與2018年6月15日每股5.83美元的收盤價相比,溢價72%),每年10%現金股利,每季派發一次,實物支付(PIK)股利為每年3%,每季資本化一次。最初三年內,Rimini Street可在某些情況下最多贖回8000萬美元的可轉換優先股,取決於該段時間內的「提前贖回補償性」股利,三年後,可贖回全部優先股,或者在某些情況下,將優先股強制轉換為普通股。

Rimini Street還將向投資人發行約290萬股普通股,公司的贖回義務將以本票進行擔保。融資的其他重要條款,包括本票何時可以替代優先股,可參閱公司的SEC備案文件。

Rimini Street執行長Seth A. Ravin表示:「Rimini Street致力於提供價值驅動的創新支援解決方案和卓越服務,已經創下連續49季收入成長。公司致力於滿足企業軟體被授權人的支援服務需求。本次1.4億美元的A系列可轉換優先股交易,達成了我們宣佈的2018年財務優先事項之一,即採用股權工具取代我們當前的信貸融通,此工具未來三年可顯著降低公司的資金成本,並可以提升在新產品、新服務和新成長點投資方面的操作靈活性。」

交易顧問

Cowen擔任Rimini Street的獨家財務顧問和配售代理人。Gibson Dunn & Crutcher LLP擔任Rimini Street的法律顧問。

關於Rimini Street, Inc.

根據所支援的活躍客戶數量以及業界分析師公司的認可,Rimini Street, Inc. (Nasdaq: RMNI)是全球企業軟體產品和服務提供者,也是甲骨文和SAP軟體產品第三方支援服務的主要提供商。自2005年以來,該公司以屢獲殊榮的創新服務方案重新定義了企業軟體支援服務,該方案使IBM、微軟、甲骨文、Salesforce、SAP和其他軟體經銷商的授權許可持有企業可以節省高達90%的總支援成本。客戶至少可在15年內繼續使用其現有軟體版本,無需進行任何升級。各行各業超過1,580家全球性組織、財星500大企業、中型企業、公共事業部門和其他機構都選擇Rimini Street作為其信賴的第三方支援提供商。查詢詳情,請造訪http://www.riministreet.com,透過@riministreet在Twitter上關注我們,並在FacebookLinkedIn關注我們。(IR-RMNI)

前瞻性陳述

本新聞稿中的某些陳述並非是歷史事實,而是《1995年私人證券訴訟改革法》安全港條款所定義的前瞻性陳述。前瞻性陳述通常含有以下詞語:「可能」、「應 」、「會 」、「計畫 」、「打算 」、「預期 」、「認為 」、「估計 」、「預測 」、「潛在 」、「似乎 」、「尋求 」、「繼續 」、「未來 」、「將 」、「預計 」、「展望 」或其他類似詞語、短語或表述。這些前瞻性陳述包括但不限於有關時機、成功完成股權融資交易、未來事件、未來機會和成長動議以及成本撙節預期的陳述。這些陳述根據不同的假設以及管理層當前的預期,並非是對實際業績的預測,也不是歷史事實。這些陳述取決於與Rimini Street業務有關的多個風險和不確定性因素,包括但不限於本文所述融資交易的完成、 Rimini Street經營業務環境的變化,包括通貨膨脹和利率,以及影響Rimini Street所在產業的一般性金融、經濟、監管和政治條件;不利的訴訟進展或政府調查;與公司訴訟有關的甲骨文退還資金的最終金額和時間;利用有利的條件對現有債務進行再融資的能力;稅務、政府法律和法規的變化;競爭產品和定價活動;無法實現獲利性成長;我們近日推出的產品和服務的成功,包括Rimini Street Mobility、Rimini Street Analytics、Rimini Street Advanced Database Security,以及針對Salesforce Sales Cloud 和Service Cloud產品的服務;Rimini Street管理團隊損失一名或多名成員;RMNI普通股長期價值存在不確定性;以及Rimini Street於2018年3月15日呈報的Form 10-K年報所列標題「風險因素」項下所討論的內容(Rimini Street的Form 10-Q季度報告、Form 8-K現況報告會不時地對這些內容進行更新),以及公司向美國證券交易委員會遞交的其他文件。此外,前瞻性陳述僅代表本新聞稿發佈之日Rimini Street的預期、計畫或對未來事件的預測和觀點。Rimini Street預期後續事件和發展將導致Rimini Street的評估發生變化。然而,儘管Rimini Street可能會在未來某個時間點選擇更新這些前瞻性陳述,但Rimini Street特別聲明,除法律要求之外,公司沒有這方面義務。這些前瞻性陳述不應被看作代表Rimini Street在本新聞稿發佈之日後任何日期的觀點。

© 2018 Rimini Street, Inc.版權所有。“Rimini Street”是Rimini Street, Inc.在美國和其他國家的註冊商標,Rimini Street、Rimini Street標誌和兩者之間的任意組合,以及其他帶有TM標記的標誌,均為Rimini Street, Inc.的商標。所有其他商標仍是其各自所有者的財產。除非另行說明,Rimini Street與此類商標所有者或本新聞稿中所提到的其他公司沒有任何從屬、代言或結盟關係。

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